Fundos de Investimento ( Mutual Funds - SICAV )

[superkinas 181]

hoje vendi FI brasil com 50% mais valias

[5coroas 1402]

há 14 minutos, superkinas disse:

hoje vendi FI brasil com 50% mais valias

Fizeste bem: mais vale 50% na mão, do que 100% a voar.

[P2P Money Maker 250]

há 1 hora, 5coroas disse:

Há muitos indícios que vão no sentido de que já não tardará muito. 

Qual a tua previsão ?

[5coroas 1402]

há 20 minutos, P2P Money Maker disse:

Qual a tua previsão ?

Acho que a situação actual das tech é insustentável por muito mais tempo...pode demorar mais um pouco, mas mais dia menos dia, há-de ocorrer um evento que vai despoletar uma grande e abrupta queda. Prefiro estar enganado e estar de fora do que vir a estar certo estando dentro.

[pge 119]

há 53 minutos, 5coroas disse:

Acho que a situação actual das tech é insustentável por muito mais tempo...pode demorar mais um pouco, mas mais dia menos dia, há-de ocorrer um evento que vai despoletar uma grande e abrupta queda. Prefiro estar enganado e estar de fora do que vir a estar certo estando dentro.

E pra onde vai esse dinheiro?

[Vidolz 295]

há 1 hora, pge disse:

E pra onde vai esse dinheiro?

Ora aí está, os stocks estão todos overvalued, mas qual é a alternativa?

[pge 119]

há 30 minutos, Vidolz disse:

Ora aí está, os stocks estão todos overvalued, mas qual é a alternativa?

Eu não tenho experiência disto para ter qualquer certeza mas do que vou vendo:

- ninguém mete dinheiro em bolsa pelo valor das coisas, metem pq esperam que alguém mais tarde compre mais caro.

- algum dinheiro em breve irá sair para viagens hotéis, restaurantes etc, mas isto deverá ter algum impacto nas pessoas de menos poupanças, não sei se terá grande impacto quando falamos de fundos com biliões e biliões

- Nos states fala-se que o Biden vai investir muito em infraestruturas e este sector está dentro dos que actualmente "não rendem". Talvez aqui haja alguma rotação de investimentos.

- E depois vai haver muito especulador a jogar com o medo.

 

[5coroas 1402]

há 1 hora, Vidolz disse:

Ora aí está, os stocks estão todos overvalued, mas qual é a alternativa?

Não estou a falar em aguardar anos para entrar, mas também carago, há-que ter alguma paciência, resistir ao FOMO, não temos que estar o tempo todo com tudo lá dentro metido; haverá muitas oportunidades que irão surgir e continuo a achar que mesmo agora há sectores que não estão "caros" tais como a energia suja  e alguns emergentes.

No meu caso estou bastante adiantado relativamente aos meus objectivos de poupança/investimento, pelo que não sinto pressão para apostar forte numa altura destas.

Editado 28 de Dezembro de 2020 por 5coroas

[Visitante Vila]

há 22 horas, Virtua disse:

 

Eu pessoalmente não subscrevo estes fundos e profissionalmente não os recomendo (não recomendo nem deixo de recomendar, diria que sou neutro) mas desejo toda a sorte do Mundo a quem os subscrever

Nao consideras para recomendação? Por achares maus ou por nao considerares suficientemente bons?

Nem como opção para diversificação da carteira e estabilização da mesma (uma vez que sendo imobiliario a oscilacao será menor que a componwnte accionista)?

 

[rui_marreiros 380]

há 2 horas, Vidolz disse:

os stocks estão todos overvalued

não é verdade, existem muitos stocks que ainda estão abaixo de fev20, tipo 30%. Se tu descontares as FAAMG ao S&P500, verificas que os outros sectores ainda não recuperaram: REIts, Energia e Utilities.

[Bedrock 137]

há 6 horas, 5coroas disse:

Acho que a situação actual das tech é insustentável por muito mais tempo...pode demorar mais um pouco, mas mais dia menos dia, há-de ocorrer um evento que vai despoletar uma grande e abrupta queda. Prefiro estar enganado e estar de fora do que vir a estar certo estando dentro.

Citação

Prefiro estar enganado e estar de fora do que vir a estar certo estando dentro.

👍

Editado 29 de Dezembro de 2020 por Bedrock

[pge 119]

há 16 minutos, rui_marreiros disse:

não é verdade, existem muitos stocks que ainda estão abaixo de fev20, tipo 30%. Se tu descontares as FAAMG ao S&P500, verificas que os outros sectores ainda não recuperaram: REIts, Energia e Utilities.

Isso é interessante, mas esse gráfico não mostra também que nenhum sector amparou as quedas das faangs?

Eu por mais graficos que vejo chego sempre a conclusão que se cai, cai tudo então mais vale entrar nos que recuperam rápido, não sei parece-me assim.

[Bedrock 137]

há 8 horas, USD disse:

Quais os Bancos que comercializam esses ETFs da Ark?

O Best tem todos os 6 ETFs da ARK, em que são todos de gestão ativa, sendo a gestora de ETFs com melhor consistência de outperformances nos timings de 1 a 5 anos.

Editado 29 de Dezembro de 2020 por Bedrock

[Bedrock 137]

há 9 horas, superkinas disse:

hoje vendi FI brasil com 50% mais valias

Está em curso o processo de desvalorização do USD face ao EUR desde maio passado, e, em termos históricos, costuma haver uma relação direta entre períodos de desvalorização do USD e a valorização dos mercados emergentes nesses mesmos períodos. 

A explicação de tal relação passa pelo seguinte:

Se o USD está a desvalorizar face a outras moedas, designadamente em relação às moedas locais dos mercados emergentes, isso implica que as dívidas desses países em USD ficam mais aliviadas (as dívidas são pagas e garantidas em moedas fortes e/ou ouro e não em moedas locais fracas) e assim o custo da dívida torna-se menos oneroso, logo parte do ganho de capital dessa inferior dívida, pelo fator cambial, pode ser investido de forma produtiva e contribuinte para o desenvolvimento económico e aumento do PIB desse país.

Com a desvalorização do USD, as importações ficam mais baratas, designadamente, as de petróleo com contratos em USD, pois as importações são pagas em moedas fortes, seja o USD ou outras moedas fortes dos países exportadores. Já para as exportações, a valorização das moedas locais face ao USD torna menos competitivos os produtos exportados pagos nas moedas desses países emergentes, mas, em contrapartida, as commodities (inclui as energias) que são negociadas em USD tornam essa parte das exportações mais competitiva e assim favorece a quantidade de exportações desses países, sendo que para alguns países emergentes, o peso das commodities nas exportações é bastante significativo.

Mas o grande problema de um país emergente, ou de um país qualquer, com uma alta dívida em relação ao PIB e com fracas reservas em ouro e moedas fortes, é quando há uma supervalorização do USD face à moeda local desse país, que irá implicar um esmagamento/super desvalorização das suas moedas e um aumento substancial da sua dívida (paga em moeda forte e/ou ouro), fazendo com que os juros da dívida disparem para valores dificilmente pagáveis, e, consequentemente, o país fica com mais dificuldade e mais caro o acesso ao crédito externo, sendo que a partir de certa altura pode não ter reservas suficientes em moeda forte e em ouro para conseguir pagar parte das suas importações, e aí, entre outras coisas, podem faltar os alimentos básicos, ficando assim à mercê dos mercados e países credores, sendo que os mercados não vão ter qualquer sentimento de pena por esse país, indo sim esmagá-lo ainda mais, pois quanto maior fosse esse esmagamento, até um certo ponto, mais lucrativo é o processo.

Conclusão: não é altura para nos desfazermos dos ativos dos países emergentes, designadamente do Brasil como fez o @superkinas, pelo contrário, devemos aumentar o peso na carteira de ativos (ações e obrigações) dos mercados emergentes. 

Vender com ganhos relativamente elevados é fácil e pode ser precipitado, agora vender quando estamos a perder é que é muito mais complicado. Atendendo à elevada volatilidade do mercado acionista do Brasil, quem me diz que daqui a 1 ano o superkinas não estaria a ganhar o dobro do ganho atual? É que eu já vi este filme no Brasil.

Editado 29 de Dezembro de 2020 por Bedrock

[Patanisca 1223]

Hoje foi um dia interessante para smallcaps EUA.

SP500, Nasdaq e Dow, todos no verde, Russel2000 no vermelho.

Dois dias seguidos no vermelho, a rejeitar o tecto da trendline que traz há cerca de 10 anos.

A Great Rotation já está (finalmente) a perder o fôlego, especulativo digo eu.

Vendo? Ou deixo ficar?  

 

Editado 29 de Dezembro de 2020 por Patanisca

[5coroas 1402]

há 9 horas, rui_marreiros disse:

não é verdade, existem muitos stocks que ainda estão abaixo de fev20, tipo 30%. Se tu descontares as FAAMG ao S&P500, verificas que os outros sectores ainda não recuperaram: REIts, Energia e Utilities.

Por isso é que me sinto tentado em apostar em 2021 num sp500 equal weight.

[Vidolz 295]

há 8 horas, Patanisca disse:

Hoje foi um dia interessante para smallcaps EUA.

SP500, Nasdaq e Dow, todos no verde, Russel2000 no vermelho.

Dois dias seguidos no vermelho, a rejeitar o tecto da trendline que traz há cerca de 10 anos.

A Great Rotation já está (finalmente) a perder o fôlego, especulativo digo eu.

Vendo? Ou deixo ficar?  

 

Ontem realmente os meus AAPL, AMZN e MSFT parece que estavam em esteróides.

[rui_marreiros 380]

há 9 horas, Patanisca disse:

A Great Rotation já está (finalmente) a perder o fôlego, especulativo digo eu.

foram as cloud small caps a recuar, pois foram essas que puxaram nos últimos tempos pelo Russel 2000. A festa deve continuar noutros sectores, pois ainda não houve recuperação total. Só depois deve chegar uma correção, a muito esperada pelos ursos.

[5coroas 1402]

há 3 horas, rui_marreiros disse:

foram as cloud small caps a recuar, pois foram essas que puxaram nos últimos tempos pelo Russel 2000. A festa deve continuar noutros sectores, pois ainda não houve recuperação total. Só depois deve chegar uma correção, a muito esperada pelos ursos.

A sangria continua.

[Bedrock 137]

Ao pessoal que negoceia ETFs ou ações nas bolsas dos EUA através de plataformas que não do banco Best, gostaria de saber o custo de transação bolsista, pois no Best esse custo é de 0.25%, que é significativo relativamente à taxa global de custos/encargos correntes anual de um ETF, tendo em conta que os melhores ETFs ativos da ARK têm 0.75 % dessa taxa anual, logo se num ano fizermos 4 movimentos bolsistas (2 vendas + 2 compras), então no Best temos um custo total de transação bolsista de 1%, que é mais do que a comissão de gestão anual/encargos correntes do ETF ativo (0.75%).

Por outro lado, quase todos os melhores ETFs do Best em USD não são de acumulação e são de distribuição de dividendos anual, trimestral ou semestral, sendo que relativamente a estes dividendos vamos pagar 28% de retenção na fonte em Portugal mais 15% para os EUA que ficam retidos na gestora americana.

Acresce que estes dividendos que deixam de capitalizar e pagam impostos, constituem um duplo problema, a somar ao elevado custo de transação bolsista pago no Best, temos então um triplo problema, logo o problema tem de ser bem ponderado.

Editado 29 de Dezembro de 2020 por Bedrock

[Virtua 1302]

https://www.bancoinvest.pt/poupanca-e-investimento/investimento/smart-invest

Tinha altas expectativas neste produto... mas 50% Europa e 35% USA não está bem em linha com os meus objetivos (e o conservador ainda é pior com 55/30). Mas pronto. O Paulo Monteiro tem a ideia que a Europa vai recuperar e uma dia há-de ter razão 🤣 Ainda por cima Europa é o local geográfico em que o fundos batem os ETF mais recorrentemente. Vamos ver como corre.

Editado 29 de Dezembro de 2020 por Virtua

[pge 119]

há 1 hora, Bedrock disse:

Ao pessoal que negoceia ETFs ou ações nas bolsas dos EUA através de plataformas que não do banco Best, gostaria de saber o custo de transação bolsista, pois no Best esse custo é de 0.25%, que é significativo relativamente à taxa global de custos/encargos correntes anual de um ETF, tendo em conta que os melhores ETFs ativos da ARK têm 0.75 % dessa taxa anual, logo se num ano fizermos 4 movimentos bolsistas (2 vendas + 2 compras), então no Best temos um custo total de transação bolsista de 1%, que é mais do que a comissão de gestão anual/encargos correntes do ETF ativo (0.75%).

Por outro lado, quase todos os melhores ETFs do Best em USD não são de acumulação e são de distribuição de dividendos anual, trimestral ou semestral, sendo que relativamente a estes dividendos vamos pagar 28% de retenção na fonte em Portugal mais 15% para os EUA que ficam retidos na gestora americana.

Acresce que estes dividendos que deixam de capitalizar e pagam impostos, constituem um duplo problema, a somar ao elevado custo de transação bolsista pago no Best, temos então um triplo problema, logo o problema tem de ser bem ponderado.

Eu não negoceio ainda mas os custos no Invest são 0.02$/ação, minimo de 12,5, quer seja plataforma ou site.

Esses 15%+28% são reduzidos com o preenchimento do W8-BEN e na plataforma não há stress eles têm e tratam do assunto. Eu  ando é a chateá-los para meterem o formulário para quem investe no site. O Invest através do site não se paga guarda de titulos pelo que a vantagem de usar a plataforma para mim ainda não é clara mas já me disseram que ha uma taxa qualquer mas como tava mais interessado no assunto do W8-Ben não liguei muito. Estou a aguardar contacto deles pq só me atendem do balcão de Lisboa e como não é o meu encaminharam o assunto.

https://www.bancoinvest.pt/docs/default-source/precario/titulos_gestao_activos_03012011.pdf

[Bedrock 137]

há 25 minutos, pge disse:

Eu não negoceio ainda mas os custos no Invest são 0.02$/ação, minimo de 12,5, quer seja plataforma ou site.

Esses 15%+28% são reduzidos com o preenchimento do W8-BEN e na plataforma não há stress eles têm e tratam do assunto. Eu  ando é a chateá-los para meterem o formulário para quem investe no site. O Invest através do site não se paga guarda de titulos pelo que a vantagem de usar a plataforma para mim ainda não é clara mas já me disseram que ha uma taxa qualquer mas como tava mais interessado no assunto do W8-Ben não liguei muito. Estou a aguardar contacto deles pq só me atendem do balcão de Lisboa e como não é o meu encaminharam o assunto.

https://www.bancoinvest.pt/docs/default-source/precario/titulos_gestao_activos_03012011.pdf

Obrigado pela resposta, mas eu queria mais saber em concreto os custos de transação dos ETFs nas bolsas dos EUA para confrontar com o custo de transação de 0.25% praticado pelo Best que me parece elevado.

Fico a aguardar, por parte dos foristas, uma informação concreta (em %) a esta questão especifica, agradecendo desde já as possíveis respostas.

[JM_ 33]

1 hour ago, Virtua said:

https://www.bancoinvest.pt/poupanca-e-investimento/investimento/smart-invest

Tinha altas expectativas neste produto... mas 50% Europa e 35% USA não está bem em linha com os meus objetivos (e o conservador ainda é pior com 55/30). Mas pronto. O Paulo Monteiro tem a ideia que a Europa vai recuperar e uma dia há-de ter razão 🤣 Ainda por cima Europa é o local geográfico em que o fundos batem os ETF mais recorrentemente. Vamos ver como corre.

Já se sabe quais são os etfs envolvidos?

Editado 29 de Dezembro de 2020 por JM_

[Virtua 1302]

Agora mesmo, JM_ disse:

Já se sabe quais são os etfs emvolvidos?

Já pedi as carteiras.

Queria fazer umas simulações!! Não sei me vão dar antes de dia 6!!