Fundos de Investimento ( Mutual Funds - SICAV )

[-------- 2582]

@Vidolz atira-te ao twitter 🤣

[Vidolz 295]

há 2 minutos, D@vid disse:

@Vidolz atira-te ao twitter 🤣

Não gosto de social media

[-------- 2582]

há 22 minutos, Bedrock disse:

Este fim de semana já não posso ir ver o mar. Está mal, pois para além de me distanciarem das pessoas no outdoor (no indoor, mando eu e quem lá possa estar com direito a voto), agora também me distanciam do mar ... já não basta os concelhos do interior estarem, de uma maneira geral, desfavorecidos em relação aos da orla costeira, agora ainda têm que levar com mais este factor negativo. A um país de marinheiros e de descoberta de novos mundos, nunca em tempo algum deveria ser vedado o acesso ao mar, mesmo em tempo de Covid-19, até porque o vírus não gosta de soluções hipersalinas (hipersalino => desidratação). 

Se a vitamina D3, que se pode formar a partir dos raios solares e do colesterol na superfície da nossa epiderme exposta, é dos elementos mais importantes para fortalecer o nosso sistema imunitário, então eu acho que quem reside num concelho nublado ou sombrio, deveria ser permitido fazer um turnover para um concelho luminoso. Por outro lado, o distanciamento obrigatório entre pessoas não deveria ser um valor constante pré-definido, mas sim um valor variável em função da altura da pessoa, pois tal como nos projetos de edificações as mesmas não devem fazer sombra às edificações contíguas, as pessoas mais altas, com exceção da hora em que a incidência dos raios solares estão na vertical, ao fazerem mais sombra que as mais pequenas, e como menos luminosidade => menos produção de vitamina D3, então pessoas +altas => maior afastamento. Temos que que pensar mais além do que a DGS e o Governo. 🤣

Deixa lá, há quem faça parte de uma localidade de um Concelho e a praia que é só quase atravessar a estrada faz parte de outro 🤣

há 4 minutos, Vidolz disse:

Não gosto de social media

Vê lá...menos 20% ainda é qualquer coisinha...😁

[Bedrock 137]

Este Darwin Núñez do Benfica vai ser um Dar win, como resultado diferenciador da evolução das espécies do Charles Darwin ... é que dentro da mesma espécie, há elementos que evoluem mais que outros. Não há dúvidas que este Darwin Núñez constitui um investimento do tipo growth (o André Almeida é do tipo value) e, neste momento, é melhor investir nele que nas tecnológicas dos EUA.

[Bedrock 137]

Filipeferreira, qual é a composição da tua carteira de ativos? Se andas por este tópico do @D@vid é porque tens ativos, certo?

Ou será que tu só tens passivos na tua carteira? Então, se for este o caso, a tua carteira está preparada para o muito longo prazo, e quanto mais estiver perto do infinito, mais rentabilidade ela terá. Se este é  o caso, é caso para questionar: Então, o que é que andas aqui a fazer neste tópico dos ativos? 

[Pequeno_Aprendiz 47]

Esta semanita levei um coça... 🤪

[USD 104]

há 9 horas, Pequeno_Aprendiz disse:

Esta semanita levei um coça... 🤪

Ou levamos uma coça... 😷

[-------- 2582]

há 9 horas, Pequeno_Aprendiz disse:

Esta semanita levei um coça... 🤪

-2,77% no meu caso, nada de mais, diluiu os ganhos das duas semanas anteriores.

[Bedrock 137]

há 3 horas, D@vid disse:

-2,77% no meu caso, nada de mais, diluiu os ganhos das duas semanas anteriores.

Eu independentemente do Sharpe, gosto, matematicamente, de concentrar os retornos e diluir o risco, desde que esta diluição também não me dilua os retornos, isto porque, no final, na carteira física vão ficar (ou não) retornos/cash e não risco ou volatilidade. Ainda não se fazem notas de risco/volatilidade para depois as podermos trocar por notas de euros ou dólares. Pode ser que uma nova faceta da política monetária da Fed contemple este aspeto. 🤣

Editado 31 de Outubro de 2020 por Bedrock

[Pequeno_Aprendiz 47]

há 6 horas, D@vid disse:

-2,77% no meu caso, nada de mais, diluiu os ganhos das duas semanas anteriores.

Bem bom, eu tive o triplo de queda😂

Confesso que o meu fundo da Fidelity para Europa esta a ser a minha decepção na carteira.🤐

[-------- 2582]

há 2 horas, Pequeno_Aprendiz disse:

Bem bom, eu tive o triplo de queda😂

Confesso que o meu fundo da Fidelity para Europa esta a ser a minha decepção na carteira.🤐

Falas no Dynamic? um bom fundo, mas enquanto o velhinho da Júpiter ir andando não o troco:

Rentabilidade 1 mês:

Jupiter: -4,34%

Fidelity: -8,11%

[5coroas 1402]

há 8 horas, USD disse:

Ou levamos uma coça... 😷

Parece que a minha estreia nos etfs prevista para a próxima semana irá ocorrer com um bom alinhamento dos astros que favorecem as quedas. ☘️

[Pequeno_Aprendiz 47]

há 25 minutos, D@vid disse:

Falas no Dynamic? um bom fundo, mas enquanto o velhinho da Júpiter ir andando não o troco:

Rentabilidade 1 mês:

Jupiter: -4,34%

Fidelity: -8,11%

Por acaso tenho o irmão FAST, do mesmo gestor e gestora 😆. Mas sim basicamente falo dele. Esperava mais dele no pós crash de Março.

Esse da Jupiter tbm estava na minha lista. Assim como o MFS Meridian Value ( que tenho subscrito mas com um percentagem bem inferior ao Fast), e por último um da BlackRock mas que tem um preço inicial de subscrição que para mim, na altura, foi proibitivo. Outro que me desperta curiosidade, apesar de não estar na minha watchlist contínua é um da UBS...

há 28 minutos, 5coroas disse:

Parece que a minha estreia nos etfs prevista para a próxima semana irá ocorrer com um bom alinhamento dos astros que favorecem as quedas. ☘️

Vou acompanhando as tuas intervenções no fórum e admito que fiquei surpreendido por essa incursão nos ETF’s😃

Já agora como é que vai a aventura na “Turquia”?

[5coroas 1402]

há 14 minutos, Pequeno_Aprendiz disse:

 

Vou acompanhando as tuas intervenções no fórum e admito que fiquei surpreendido por essa incursão nos ETF’s😃

Já agora como é que vai a aventura na “Turquia”?

Os ETFs serão apenas um substituto do Pictet index USA para o Longo Prazo, quanto ao resto (ir aproveitando as oportunidades que forem surgindo) mantenho-me com os Fundos. O plano é ir juntando capital com a ajuda dos fundos e depois reforçar os ETFs para poupar no custo de subscrição.

A Turquia continua a afundar e eu continuo a meter de vez em quando mais capital na fornalha. Graças os reforços só estou a "perder" cerca de 10%. Ainda acredito que Turquia ainda me vai fazer muito feliz. 😁 Se o covid fizesse uma visitinha ao Erdogan, talvez a felicidade chegasse mais cedo.☠️

Editado 31 de Outubro de 2020 por 5coroas

[Pequeno_Aprendiz 47]

há 8 minutos, 5coroas disse:

A Turquia continua a afundar e eu continuo a meter de vez em quando mais capital na fornalha. Graças os reforços só estou a "perder" cerca de 10%. Ainda acredito que Turquia ainda me vai fazer muito feliz. 😁 Se o covid fizesse uma visitinha ao Erdogan, talvez a felicidade chegasse mais cedo.☠️

😂 Logo vi que a Turquia não ia estar famoso, deixa lá, também já me escaldei com os Russos. Faz parte😄😄

[5coroas 1402]

há 8 minutos, Pequeno_Aprendiz disse:

😂 Logo vi que a Turquia não ia estar famoso, deixa lá, também já me escaldei com os Russos. Faz parte😄😄

Escaldar?!? Não, é apenas um ligeiro ardor que se transformará num lindo bronzeado. Faz parte do jogo. NO PAIN NO GAIN.

A proposito, no ano passado estive a perder na Turquia bem mais do que 10% e acabou por ser a minha melhor aposta desse ano.

Editado 31 de Outubro de 2020 por 5coroas

[USD 104]

há 1 hora, 5coroas disse:

Parece que a minha estreia nos etfs prevista para a próxima semana irá ocorrer com um bom alinhamento dos astros que favorecem as quedas. ☘️

Boa tarde 5coroas. Qual o motivo do acréscimo ETFs ao portfolio? Por que não apenas os mutual funds?

Cumprimentos e bom fim de semana

[5coroas 1402]

há 10 minutos, USD disse:

Boa tarde 5coroas. Qual o motivo do acréscimo ETFs ao portfolio? Por que não apenas os mutual funds?

Cumprimentos e bom fim de semana

A verdade é que vou apostar doravante para LP no factor momentum (mas que seja aplicado "passivamente" num index world ou USA) e isso não o encontrei num Fundo; os bancos portugueses também estão progressivamente a baixar os custos dos ETFs e isso também me motivou. Nunca fui muito adepto de seguir inflexivelmente dogmas, pelo que se pelo caminho me surge algo que poderá ser melhor, depois de ponderar bastante, não tenho problemas em mudar.

Editado 31 de Outubro de 2020 por 5coroas

[Pequeno_Aprendiz 47]

há 1 hora, 5coroas disse:

A verdade é que vou apostar doravante para LP no factor momentum (mas que seja aplicado "passivamente" num index world ou USA) e isso não o encontrei num Fundo; os bancos portugueses também estão progressivamente a baixar os custos dos ETFs e isso também me motivou. Nunca fui muito adepto de seguir inflexivelmente dogmas, pelo que se pelo caminho me surge algo que poderá ser melhor, depois de ponderar bastante, não tenho problemas em mudar.

Que banco vais usar? Best, Invest, Carregosa?

Estou a ponderar daqui a 1/2 anos ter um ETF mas de physical gold, uns 4/5 % da carteira.

[5coroas 1402]

há 4 minutos, Pequeno_Aprendiz disse:

Que banco vais usar? Best, Invest, Carregosa?

Estou a ponderar daqui a 1/2 anos ter um ETF mas de physical gold, uns 4/5 % da carteira.

O Best.

[DAMP 33]

A 25/10/2020 às 22:19, Virtua disse:

Continuei a análise ao MFS Prudent Wealth. Não me pareceu justo "limitar" um portfolio de ETFs apenas aos Europeus. Incluí por isso obrigações americanas também, que o fundo tem. Assim como maturidades de ETFs obrigacionistas mais em linha com as que o fundo usa. O "ajuste" é muito melhor como esperado (maior r^2). Por outro lado só mostra o quanto o MFS se safou bem nas águas turbulentas de 2020. Já em 2015/2016 se tinha safado melhor mas a diferença não foi tão significativa. Este ano foi muito muito bom (em termos relativos) para o MFS. Acho que tal como o Acatis Gané foram às compras lá em baixo!! (Mas tb me parece que limitaram alguns danos ali no início de Março)

 

Olá,

Se puderes dizer, que critérios usas para fazer o ajuste? Fazes minimização de diferença dos quadrados? (Tentei escrever em português, mas fica estranho, ahahah). 

E que algoritmo usas? O solver do Excel deve dar, mas sei que usas Python, deves ter outros métodos bons também .

Obrigado!

[Virtua 1302]

há 1 hora, DAMP disse:

Se puderes dizer, que critérios usas para fazer o ajuste? Fazes minimização de diferença dos quadrados? (Tentei escrever em português, mas fica estranho, ahahah). 

Sim. Em relação ao Português por acaso é de como me lembro da faculdade. Tb acho muito "estranho" os nomes em Português

Citação

O solver do Excel deve dar, mas sei que usas Python, deves ter outros métodos bons também .

Quase de certeza que o excel tb dá. É estatística/econometria simples. Não te esqueças é que a regressão linear é aplicada sobre os retornos e não sobre os preços (como quase tudo em finanças). Até entrar em coisas que envolvam machine learning  assumo que o excel consiga fazer praticamente tudo o que aqui vou colocando.

Citação

E que algoritmo usas?

Assim de repente: Função que uso aqui, para quem quiser ler mais um pouco pode ler aqui e aqui. Para quem quiser descer pelo "rabbit hole" recomendo que comece por Mimicking Portfolios by Richard Roll and Akshay Srivastava (2018). O paper tem boas formas de "encontrar"  as variáveis independentes, que neste caso (assim como no paper) são os ETFs para imitar um portfolio. Explica também quais são os "portfolios" para os quais há um bom .fit(). Acaba por ser tudo meio intuitivo na minha opinião. Acho que ng vai escolher ETFs de equity para imitar um fundo obrigaccionista e pensar que faz muito sentido, mas é porreiro ver isso com "regras" e números no paper.

Editado 31 de Outubro de 2020 por Virtua

[DAMP 33]

A 27/10/2020 às 16:45, nOrte disse:

OFF TOPIC:

Já aconteceu a alguém deixar de receber notificações nomeadamente por email? Desde à uma semana que me encontro nesta condição. Já revi as definições de notificação dos tópicos que eu sigo e está tudo conforme. Já reportei o sucedido através dos contactos do forum mas, sem resposta até ao momento. Agradeço qualquer ajuda!  

A mim também me acontece. Citações e "reações" aos meus posts recebo imediatamente.

Mas subscrevi as notificações semanais a tópicos que tenho interesse, e daqui há uns tempos para cá deixei de receber...

Abri um tópico sobre isso, mas até ver ainda não houve solução. 

 

[DAMP 33]

há 1 hora, Virtua disse:

Sim. Em relação ao Português por acaso é de como me lembro da faculdade. Tb acho muito "estranho" os nomes em Português

Quase de certeza que o excel tb dá. É estatística/econometria simples. Não te esqueças é que a regressão linear é aplicada sobre os retornos e não sobre os preços (como quase tudo em finanças). Até entrar em coisas que envolvam machine learning  assumo que o excel consiga fazer praticamente tudo o que aqui vou colocando.

Assim de repente: Função que uso aqui, para quem quiser ler mais um pouco pode ler aqui e aqui. Para quem quiser descer pelo "rabbit hole" recomendo que comece por Mimicking Portfolios by Richard Roll and Akshay Srivastava (2018). O paper tem boas formas de "encontrar"  as variáveis independentes, que neste caso (assim como no paper) são os ETFs para imitar um portfolio. Explica também quais são os "portfolios" para os quais há um bom .fit(). Acaba por ser tudo meio intuitivo na minha opinião. Acho que ng vai escolher ETFs de equity para imitar um fundo obrigaccionista e pensar que faz muito sentido, mas é porreiro ver isso com "regras" e números no paper.

Obrigado!

Eu quando comecei a aprender sobre machine learning e análise multivariada, pensei: "então se eu pegar em todos os dados do mercado, faço uma neural network gigante e consigo prever os mercados!!".

E depois comecei a aprender sobre os mercados e investimentos  

[Virtua 1302]

 

há 1 hora, DAMP disse:

Obrigado!

Eu quando comecei a aprender sobre machine learning e análise multivariada, pensei: "então se eu pegar em todos os dados do mercado, faço uma neural network gigante e consigo prever os mercados!!".

E depois comecei a aprender sobre os mercados e investimentos  

Excesso de dados no modelo não é deve ser algo desejável. Não percebo muito de deep learning mas duvido que seja diferente dos resto dos modelos, como os estatísticos e econométricos. Não sei até que ponto o modelo consegue ignorar o que não interessa mas nos modelos clássicos só aumenta o ruído!

"pegar em todos os dados do mercado" não é a política que deves seguir e nesse paper eles até excluíram ETFs que tem correlação superior a 0.7 exactamente por essa razão!

Editado 1 de Novembro de 2020 por Virtua