Fundos de Investimento ( Mutual Funds - SICAV )

[5coroas 1402]

há 45 minutos, Virtua disse:

Best é o que uso!!

Virtua,

Se quisesse escolher uma carteira com 4 fundos, todos de ações, para longo prazo, como é que a constituiria?

[investidorPT 151]

há 56 minutos, lowfin disse:

não tem dificuldade em encontrar bancos com alguns destes fundos? exemplo:

M&G Optimal Income Euro A-H Acc GB00B1VMCY93

MFS® Meridian Global Equity A1 EUR LU0094560744

Jupiter Dynamic Bond L EUR Acc LU0853555380

 

Existe alguma forma facil de saber em que bancos (portugueses) um fundo é comercializado?

Esses 3 estão no BEST

[Virtua 1302]

há 37 minutos, 5coroas disse:

Virtua,

Se quisesse escolher uma carteira com 4 fundos, todos de ações, para longo prazo, como é que a constituiria?

De forma semelhante. Procuraria fundos accionistas bons e meteria a 'assar' no R ou Python para a máquina fazer as alocações. Ainda não tenho as coisas a 100%, neste momento ainda só tenho um script 'neutro'/reutilizável para optimizações de Monte-Carlo. Lá para Janeiro/Fevereiro já devo ter script para as optimizações via programação quadrática (o que é irónico porque comecei por aí e a 4Fundos foi assim calculada já há mais de um ano).

Se interessar manda-me PM com alguns fundos accionistas que queiras que eu meta na máquina e pode ser que cheguemos a alguma conclusão engraçada ;-) Podes mandar os que quiseres. Agradecia que enviasses o ID morningstar em vez do ISIN. ID Morningstar é o código alfanumérico que está no fim do link quando vemos um fundo na morningstar. Lembra-te que o histórico/optimização só pode começar quando todos os fundos estiverem a ser comercializados e por isso o histórico está limitado pelo fundo mais recente.

P.S. Inadvertidamente parece que 'tomei conta' do tópico. Eu vinha aqui exactamente porque passava semi-despercebido e por isso era um local diferente para mim. Não pretendo tornar este tópico excessivamente técnico, para isso há outros sítios. Gosto do ambiente leve e acessível ao comum dos mortais deste tópico e gostaria que o mantivéssemos assim 

[Cardoso24 587]

há 2 horas, Virtua disse:

É o meu receio sabes? Ter daquelas velas com aberturas altas e fecho negativo!!

Pois...é também o meu.

No entanto diria que se abrir em GAP UP e fechar negativo, não é de todo mau. Digo isto porque estamos a chegar ao rally de natal e assim a margem seria maior

Vi no outro dia uma tabela com as valorizações no 1° mandato de cada presidente e o Trump está muito abaixo do Obama, por exemplo. 

[5coroas 1402]

há 1 hora, Virtua disse:

 

Se interessar manda-me PM com alguns fundos accionistas que queiras que eu meta na máquina e pode ser que cheguemos a alguma conclusão engraçada ;-) Podes mandar os que quiseres. Agradecia que enviasses o ID morningstar em vez do ISIN. ID Morningstar é o código alfanumérico que está no fim do link quando vemos um fundo na morningstar. Lembra-te que o histórico/optimização só pode começar quando todos os fundos estiverem a ser comercializados e por isso o histórico está limitado pelo fundo mais recente.

 

Mas teriam que ter de existência pelo menos 10 anos?

[Virtua 1302]

há 1 hora, Cardoso24 disse:

Vi no outro dia uma tabela com as valorizações no 1° mandato de cada presidente e o Trump está muito abaixo do Obama, por exemplo. 

Onde? Consegues arranjar isso?

Só se for a primeira do Obama mas aí há outra explicação. A recuperação da crise. O rallie Trump está muito bem posicionado.

http://www.quintuitive.com/2017/11/11/markets-performance-election-one-year-update/

EDIT: Indo ver o código que ele usou (https://gist.github.com/ivannp/f989a2d25f4efbbbb9d547767fdd15c0) está lá o Obama1, por isso não deve ter sido assim tão grande (pode ter apanhado ainda parte da queda e acabou por começar 'alto')

EDIT2: O que viste pode ter começado no dia da inauguração. O tipo do quintutive faz desde a eleição (o que faz muito mais sentido)

Editado 4 de Dezembro de 2017 por Virtua

[Virtua 1302]

Estava a pensar na tua questão no almoço e olha que a resposta que te dei acaba por ser demasiado simplista. Provavelmente se fosse de longo prazo e não houvesse reforços os ETFs ganham muita força e olhava para eles como uma forte possibilidade. Mais que não seja metia-os ao barulho e a máquina que decidisse.

há 2 minutos, 5coroas disse:

Mas teriam que ter de existência pelo menos 10 anos?

Programação é 100% personalizável. Tem o tempo que quiseres, os fundos que quiseres etc etc Mas claro que quanto mais histórico melhor para a máquina, e a menos que sejam ETFs gostaria de fundos com histórico em 2008 (nem que seja o fundo original nos EUA). Vi muitos fundos a ter mau comportamento em períodos de stress (2008 e 2011).

[5coroas 1402]

há 18 minutos, Virtua disse:

Estava a pensar na tua questão no almoço e olha que a resposta que te dei acaba por ser demasiado simplista. Provavelmente se fosse de longo prazo e não houvesse reforços os ETFs ganham muita força e olhava para eles como uma forte possibilidade. Mais que não seja metia-os ao barulho e a máquina que decidisse.

Programação é 100% personalizável. Tem o tempo que quiseres, os fundos que quiseres etc etc Mas claro que quanto mais histórico melhor para a máquina, e a menos que sejam ETFs gostaria de fundos com histórico em 2008 (nem que seja o fundo original nos EUA). Vi muitos fundos a ter mau comportamento em períodos de stress (2008 e 2011).

Experimentemos então estes a ver no que dá:

LU0636969866

LU0284208971

LU0607512935

LU0248178062

[Virtua 1302]

O Mirabaud Eqs Swiss Sm & Mid A CHF Acc está em francos suiços. Ainda não fiz nada que permitisse a conversão de moeda. Irias ficar com as rentabilidades em francos suíços porque usa as UPs, não as rentabilidades da morningstar.

Por acaso já lidei várias vezes com esta situação (principalmente em USD). Tenho de programar um conversor 

[5coroas 1402]

há 3 minutos, Virtua disse:

O Mirabaud Eqs Swiss Sm & Mid A CHF Acc está em francos suiços. Ainda não fiz nada que permitisse a conversão de moeda. Irias ficar com as rentabilidades em francos suíços porque usa as UPs, não as rentabilidades da morningstar.

Por acaso já lidei várias vezes com esta situação (principalmente em USD). Tenho de programar um conversor 

OK. Substituir então pelo Invesco LU0607512935.

[Virtua 1302]

Não é substituição porque já faz parte dos inicialmente incluídos. Ficas com 3?

P.S. Como acima me questionaste a opinião, eu definitivamente não ia para small caps Suiça. Pela mesma razão que excluí small Caps Japonesas (e olha que há uns fundos que sobem que se fartam). Por isso é que o investimento é uma coisa muito pessoal. Uns sentem-se confortáveis com algo que outras pessoas não.

Editado 4 de Dezembro de 2017 por Virtua

[5coroas 1402]

há 5 minutos, Virtua disse:

Não é substituição porque já faz parte dos inicialmente incluídos. Ficas com 3?

P.S. Como acima me questionaste a opinião, eu definitivamente não ia para small caps Suiça. Pela mesma razão que excluí small Caps Japonesas (e olha que há uns fundos que sobem que se fartam). Por isso é que o investimento é uma coisa muito pessoal. Uns sentem-se confortáveis com algo que outras pessoas não.

Não podendo ser esse small caps Suiça (que eu adoro) iria para este CS (Lux) Small and Mid Cap Germany Equity Fund B EUR 

LU0052265898; contudo o valor de cada UP ultrapassa as minhas possibilidades; daí que me fico pelos 3.

  

 

[Virtua 1302]

@5coroas

Teste com:

MSid = ['F0GBR06O0Y', 'F00000NGSG', 'F0000007GG']
Nomes = ['Schroder', 'Invesco', 'JPMorgan']

Desde: "2011-12-15"
Até: "2017-12-04"

Alocações:

• Carteira com maior sharpe (Sharpe): [0.19246902226, 0.581344372956, 0.226186604784]
• Carteira com menor desvio padrão (MVP):[0.222107939074, 0.389772890234, 0.388119170692]

Os pesos estão por ordem  ['Schroder', 'Invesco', 'JPMorgan']

 

A ver se no Natal faço o conversor de fundos em moedas estrangeiras para Euros

Editado 5 de Dezembro de 2017 por Virtua

[Virtua 1302]

Foi hoje que fiz o conversor. Já sei que tenho de fazer as coisas quando estou motivado. Tive a tarde 'livre' e... fiz a simulação com o Mirabaud_EUR.

Porta-se bem, esse Mirabaud

 

Alocações:

• Carteira com maior sharpe (Sharpe): [0.0629061605394, 0.249909399406, 0.000359798363905, 0.68682464169]
• Carteira com menor desvio padrão (MVP):[0.192236422041, 0.213577629835, 0.144404582955, 0.449781365169]

Os pesos estão por ordem  ['Schroder', 'Invesco', 'JPMorgan', 'Mirabaud_EUR]

A carteira MVP (Minimum Variance Portfolio) parece-me mais equilibrada em termos de diversificação.

 

[5coroas 1402]

há 9 minutos, Virtua disse:

 

 

Porta-se bem, esse Mirabaud

 

Desde a sua criação em 2004, está com 11,99% anual. Agora, se esta performance se mantiver e a moeda suíça valorizar em relação ao Euro (neste momento o CHF anda baixissimo comparativamente com o seu passado) que grandes alegrias os suíços nos poderão vir a dar. 

https://www.investing.com/currencies/eur-chf

Obrigado pelos gráficos. Vou analisar e ver se me serve a proposta. 

[Virtua 1302]

Foi um bom projecto. Actualizei código mais antigo e acabei por fazer o conversor para os fundos não-euro.

O Mirabaud foi um bom extra. O fundo é bom, de facto. Faz-me lembrar as já referidas bombas small caps japão do estilo GB0030939119

Parece-me que estás a fazer as contas erradas e a calcular a rentabilidade do Mirabaud_CHF. Estás a usar apenas as UPs para calcular certo? Isso dá a rentabilidade em francos suiços. A rentabilidade em Euros é melhor.

 

Editado 5 de Dezembro de 2017 por Virtua

[5coroas 1402]

Mais uma aposta que correu bem. +14% em 4 meses. Está na altura de fazer a vindima.

https://www.bloomberg.com/quote/TEMKOBX:LX

[Tiago Neves 0]

há 39 minutos, 5coroas disse:

Mais uma aposta que correu bem. +14% em 4 meses. Está na altura de fazer a vindima.

https://www.bloomberg.com/quote/TEMKOBX:LX

Boa. Mad diz me uma coisa se vais retirar agora esse fundo .. quanto vais pagar. de impostos totalmente e quanto vais pagar ao banco. normalmente ante dos 6 meses pagas 1%.. ou seja o que te quero perguntar é: liquido desses 14 quanto fica?

[5coroas 1402]

há 31 minutos, Tiago Neves disse:

Boa. Mad diz me uma coisa se vais retirar agora esse fundo .. quanto vais pagar. de impostos totalmente e quanto vais pagar ao banco. normalmente ante dos 6 meses pagas 1%.. ou seja o que te quero perguntar é: liquido desses 14 quanto fica?

Dos 14% de mais valias a geringonça parasito-socialista-comunista vai-me tirar 28%; o Banco já tirou o que tinha que tirar. Nos FI que não sejam Portugueses disponíveis no Best e que eu uso, não têm comissões de resgate. 

E parece que acertei no timing de saída pois os asiáticos começaram a descambar. Venham os saldos!

Editado 6 de Dezembro de 2017 por 5coroas

[gatoazul 21]

Boas,

 

Apostar nesta altura num fundo tipo o Mirabaud Eqs Swiss Sm & Mid A CHF Acc  é boa ideia, tendo em conta que está em máximos de 10 anos?

Não tenho grande experiência com fundos, mas a perspectiva a médio prazo é valorizar?

Já agora o que acham destes fundos nesta altura  :

-   Invesco Pan European High Income E Acc Eur

-  Nordea 1 Stable Return E Eur

 -   UBS Strategy fund balanced Eur  N acc 

 

Obrigado.

Editado 6 de Dezembro de 2017 por gatoazul

[Virtua 1302]

Mas isso é em qualquer aplicação. Não é exclusivo dos fundos Tiago Neves.

5coroas tenho de fazer o excel com os 'bitaites'. Ultimamente não tenho tido muitos pontos de interesse de $ rápido, excluindo as OTRV que rendeu 2.2% numa semana :-) (entre a ordem no último dia em que se pode dar e o primeiro dia de negociação onde já dá para vender). Esse 2.2% são líquidos de comissões mas bruto de impostos.

Estive a testar com o Goldman Sachs Global Small Caps LU0245181838 que eu uso para testes que incluem a crise e o sistema está basicamente a substituir o peso que tinha no JPMorgan para o GS. De resto tudo mais ou menos igual.

Testei desde 30-03-2007. Tinha muita curiosidade para ver o teste incluindo a crise :-)

[5coroas 1402]

há 12 minutos, Virtua disse:

Ultimamente não tenho tido muitos pontos de interesse de $ rápido,

Sim, as oportunidades de $ rápido não têm sido muitas ultimamente pois quase tudo anda a passear pelos píncaros. Talvez a próxima decorra dos resultados das eleições na Catalunha. Tenho algum na Espanha para ver no que dá.

[master-chief 61]

Com esta atitude to Trump, 

pergunto a quem acompanha mais isto,

 

vamos aguardar uns dias para ver o real impacto?

[-------- 2582]

há 9 horas, gatoazul disse:

Boas,

 

Apostar nesta altura num fundo tipo o Mirabaud Eqs Swiss Sm & Mid A CHF Acc  é boa ideia, tendo em conta que está em máximos de 10 anos?

Não tenho grande experiência com fundos, mas a perspectiva a médio prazo é valorizar?

Já agora o que acham destes fundos nesta altura  :

-   Invesco Pan European High Income E Acc Eur

  - Best Invest conservador

-   UBS Strategy fund balanced Eur  N acc 

 

Obrigado.

Retira esse Best Invest Conservador de uma possivel análise uma vez que é um seguro unit linked e não um fundo, pode ter exposição a activos que os fundos não têm para além de ter uma fiscalidade diferente, não estou a dizer que é mau ou bom, apenas não se enquadra bem no nosso tópico.

[gatoazul 21]

Boa noite,

Alterei o Best e coloquei o Nordea .

 

-   Invesco Pan European High Income E Acc Eur

-   Nordea 1 Stable Return E Eur

 -   UBS Strategy fund balanced Eur  N acc