Fundos de Investimento ( Mutual Funds - SICAV )

[jmnp 18]

ter fundos de acçoes de areas que menos perdem, como bens de consumo primários/saude.

Por falar nisso... quando no conjunto dos fundos de acções de uma carteira se tem cerca de 10% dos activos no sector da saúde (por via de fundos diversificados), faz sentido subscrever um fundo sectorial da saúde e aumentar para os 20%? Ou já é demasiado para um único sector?

É que estou de olhos neste fundo:

http://www.morningstar.pt/pt/funds/snapshot/snapshot.aspx?id=F000000QY1

[futsal78 37]

Boas!

Fui agora ver a minha carteira e após -10% do santander ações portugal, está com +0,49%...

Continuo com 2 negativos dos 16 que constituem a carteira, Axa WF GB High Y B (LU0189847253) e Pimco Diversif Inc (IE00B1Z6D669)...

:)

[-------- 2582]

Boas!

Fui agora ver a minha carteira e após -10% do santander ações portugal, está com +0,49%...

Continuo com 2 negativos dos 16 que constituem a carteira, Axa WF GB High Y B (LU0189847253) e Pimco Diversif Inc (IE00B1Z6D669)...

:)

Esse HY poderá demorar mais um bocado, este ano não há grandes oportunidades nas HY, não se vai ganhar muito € nos fundos HY em 2014.

[futsal78 37]

Esse HY poderá demorar mais um bocado, este ano não há grandes oportunidades nas HY, não se vai ganhar muito € nos fundos HY em 2014.

Equivale a 10% da carteira...

[-------- 2582]

Equivale a 10% da carteira...

Então os restantes 90% estão bem alocados concerteza   só digo isto porque o risco global nas obrigações baixou bastante, e não existem muitas empresas actualmente com taxas altas, 2009 e 2012 foram anos muito bons para as HY, a partir daí a coisa tem vindo a baixar.

[Brans 3]

Caros forunistas, para além da ferramenta da trustnetoffshore, existe mais algum sitio onde se possam calcular correlações? Há fundos que lá não apresentam resultados. Pode até nem ter nada a ver com o site/ferramenta mas se pudesse experimentar outro, tirava as dúvidas.

Obrigado.

[PedroPinto 66]

Boas!

Fui agora ver a minha carteira e após -10% do santander ações portugal, está com +0,49%...

Continuo com 2 negativos dos 16 que constituem a carteira, Axa WF GB High Y B (LU0189847253) e Pimco Diversif Inc (IE00B1Z6D669)...

:)

Deves ter subscrito numa altura em que a UP estava bastante alta, porque esse fundo a mim estão com 1,6% desde março o unico que tenho a negativo de uma carteira de 11 é o FT E SM Cap Growth...

O USB Eq Infra está uma locura, com 13% desde Março e representa quase 17% da carteira

Outro que continua a dar cartas é o ES Obrigações Europa com 8,35% desde Março, acho que é actualmente um dos melhores fundos de obrigações do mercado...

[Rui Mir 6]

Caros forunistas, para além da ferramenta da trustnetoffshore, existe mais algum sitio onde se possam calcular correlações? Há fundos que lá não apresentam resultados. Pode até nem ter nada a ver com o site/ferramenta mas se pudesse experimentar outro, tirava as dúvidas.

Obrigado.

Boa noite,

Também estou curioso sobre essa questão, pois no site que referencias e que é o único que conheço, apenas permite analisar a correlação até 4 fundos. Se alguém souber de outro, também agradeço.

[Rui Mir 6]

Então os restantes 90% estão bem alocados concerteza   só digo isto porque o risco global nas obrigações baixou bastante, e não existem muitas empresas actualmente com taxas altas, 2009 e 2012 foram anos muito bons para as HY, a partir daí a coisa tem vindo a baixar.

O que falas tem sentido e ajudou-me a perceber porque é que o Activobank alterou à dias a sua carteira modelo tipo equilibrado, composta por 7 fundos, substituindo o Fidelity Funds - European High Yield Fund pelo actual JPMorgan Investment Funds – US Select Equity D (acc) - USD.

[futsal78 37]

O que falas tem sentido e ajudou-me a perceber porque é que o Activobank alterou à dias a sua carteira modelo tipo equilibrado, composta por 7 fundos, substituindo o Fidelity Funds - European High Yield Fund pelo actual JPMorgan Investment Funds – US Select Equity D (acc) - USD.

Será que devo alterar esse fundo?!  :o

[durex 1]

Boas!

Tenho 10k para investir, qual a vossa opinião desta carteira? Acções Franklin Mutual Global Disc N Acc - LU0211333298 Legg Mason CB US Agrsv Growth - IE00B19ZB094 Templeton Frontier Markets N Acc - LU0390138195 Obrigações        BGF Euro Bond E2 - LU0090830810 Pioneer Fds Emerg Mkts - LU0119438611 Jupiter JGF Dynamic BD L Eur Inc - LU0459992896

Obrigado

[jmnp 18]

Será que devo alterar esse fundo?!  :o

Não me parece. Estamos a falar de dois fundos de tipo diferente (obirgações alto rendimento vs acções grande cap.) O facto de um banco alterar a composição da carteira nunca deve, a meu ver, ser motivo para nós alterarmos a nossa carteira. Qualquer alteração e qualquer fundo só se pode entender no contexto da carteira a que pertence, no papel que cada fundo desempenha, tendo em conta o nosso perfil de risco e o objectivo de diversificação. Imagine por exemplo alguém que já tenha uma elevada proporção de acções grande cap. e que essa pessoa altere da mesma forma que o Activo Bank fez, "só porque o Activo Bank o fez". Resultaria num desequilíbrio da carteira em relação à estratégia inicial. Eu nunca iria mudar nada que não fosse de acordo com a minha estratégia.

@durex: qual a proporção de cada fundo na sua carteira, e qual o seu perfil de risco?

[daniel__ 109]

e que essa pessoa altere da mesma forma que o Activo Bank fez, "só porque o Activo Bank o fez".

Isso so denota que não se está preparado para este tipo de investimentos, pois a estratégia é inexistente.

O que vale é que em bull market nao é preciso estratégia nenhuma. 

É como ter os fundos todos a verde momentaneamente, quando isso devia ser motivo de alarme, é frequentemente de festa :

[investidorPT 151]

É como ter os fundos todos a verde momentaneamente, quando isso devia ser motivo de alarme, é frequentemente de festa :

é o que tenho dito.

Quando maior a subida, maior (pode ser) a queda  >

Hoje desfiz parte da posição no AXA WF Glbl High Yield Bonds E(H)-C EUR (LU0189847253) para obter as mais valias acumuladas e estudar alternativas dentro da mesma categoria ou até optar por outra, desde que mantenha a diversificação da carteira.

[jmnp 18]

É como ter os fundos todos a verde momentaneamente, quando isso devia ser motivo de alarme, é frequentemente de festa :

Essa frase muito pertinente deveria ser recordada no Hall of Fame do fórum: ainda ontem comentei o mesmo, tenho todos os fundos no verde e na verdade isto preocupa-me, ainda bem que ainda não terminei a minha carteira que, por consequência, ainda não se encontra devidamente diversificada.

[antoniobento 6]

InvetidorPT há quanto tempo tinha comprado este fundo? Houve algum sinal para vender, porque as rentabilidade  14.8 2.7 15.0 7.5 4.0 , em 2014 caíram?

[investidorPT 151]

InvetidorPT há quanto tempo tinha comprado este fundo? Houve algum sinal para vender, porque as rentabilidade  14.8 2.7 15.0 7.5 4.0 , em 2014 caíram?

Já o tenho à mais de 1 ano.

Não tenho gostado particularmente deste fundo e quando tal acontece substituo normalmente por outro da mesma categoria.

Neste caso especifico, também aproveitei para obter as mais valias de parte do capital investido neste fundo.

[TiagoF 49]

Imaginando a seguinte situação hipotética:

Hoje, dia 9-9-2014 ás 17:00.

Ultima cotação do fundo, dia 8-9-2014 (250€ por Up)

O cuttoff era até ás 12:00 e o fundo tem 0 dias para a data de cotação para o resgate.

Sei que neste dia a bolsa está a cair e pretendo evitar essas percas.

Se eu pedir agora o resgate a venda será efetuada com o último valor da UP ou com o valor do dia 9?

Tenho a ideia que passando da hora do cuttof, o valor que irá ser aplicado será o do dia seguinte, ou seja dia 10, por já ter passado das 12:00, estou correto nesta minha análise?

[Cardoso24 587]

Imaginando a seguinte situação hipotética:

Hoje, dia 9-9-2014 ás 17:00.

Ultima cotação do fundo, dia 8-9-2014 (250€ por Up)

O cuttoff era até ás 12:00 e o fundo tem 0 dias para a data de cotação para o resgate.

Sei que neste dia a bolsa está a cair e pretendo evitar essas percas.

Se eu pedir agora o resgate a venda será efetuada com o último valor da UP ou com o valor do dia 9?

Tenho a ideia que passando da hora do cuttof, o valor que irá ser aplicado será o do dia seguinte, ou seja dia 10, por já ter passado das 12:00, estou correto nesta minha análise?

Se passou a hora do cutoff passa para o dia seguinte.

EDIT: Mas podes sempre confirmar essa operação no BEST para saberes qual é o dia de resgate.

[investidorPT 151]

Imaginando a seguinte situação hipotética:

Hoje, dia 9-9-2014 ás 17:00.

Ultima cotação do fundo, dia 8-9-2014 (250€ por Up)

O cuttoff era até ás 12:00 e o fundo tem 0 dias para a data de cotação para o resgate.

Sei que neste dia a bolsa está a cair e pretendo evitar essas percas.

Se eu pedir agora o resgate a venda será efetuada com o último valor da UP ou com o valor do dia 9?

Tenho a ideia que passando da hora do cuttof, o valor que irá ser aplicado será o do dia seguinte, ou seja dia 10, por já ter passado das 12:00, estou correto nesta minha análise?

Certissimo. Se tivesses resgatado antes das 12h seria a cotação de dia 9-9a-2014.

Por exemplo, hoje resgatei parcialmente um fundo às 11:59h com Cutoff+1 às 12:00h,ou seja, a cotação de resgate será a de dia 10-09-2014 por 1 minuto, senão será só a 11-09-2014.

Espero não ter errado na explicação...estar a fazer várias coisas aos mesmo tempo pode dar nisso ;D

[Cardoso24 587]

Essa frase muito pertinente deveria ser recordada no Hall of Fame do fórum: ainda ontem comentei o mesmo, tenho todos os fundos no verde e na verdade isto preocupa-me, ainda bem que ainda não terminei a minha carteira que, por consequência, ainda não se encontra devidamente diversificada.

Porquê? Se tiveres uma estratégia definida não é por teres todos os fundos no verde que te deves preocupar, devias-te sim preocupar se tivesses a carteira toda no vermelho.

Por essa ordem de ideias quem abriu uma posição no S&P500 passados 5 anos deve estar sem dormir desde então...

[daniel__ 109]

Imaginando a seguinte situação hipotética:

Hoje, dia 9-9-2014 ás 17:00.

Ultima cotação do fundo, dia 8-9-2014 (250€ por Up)

O cuttoff era até ás 12:00 e o fundo tem 0 dias para a data de cotação para o resgate.

Sei que neste dia a bolsa está a cair e pretendo evitar essas percas.

Se eu pedir agora o resgate a venda será efetuada com o último valor da UP ou com o valor do dia 9?

Tenho a ideia que passando da hora do cuttof, o valor que irá ser aplicado será o do dia seguinte, ou seja dia 10, por já ter passado das 12:00, estou correto nesta minha análise?

Não respondendo a questão, mas como é que sabe a cotação ao longo do dia? Ou é apenas com base numa previsão?

Porquê? Se tiveres uma estratégia definida não é por teres todos os fundos no verde que te deves preocupar, devias-te sim preocupar se tivesses a carteira toda no vermelho.Por essa ordem de ideias quem abriu uma posição no S&P500 passados 5 anos deve estar sem dormir desde então...

Se for recorrente estarem todos a verde nos mesmo momentos, é sim motivo de preocupação. Significa que a carteira é de sentido unico.

Se é para ser de sentido unico, que se faça all in num unico fundo/etf, vai parar ao mesmo.

[TiagoF 49]

Então podemos que afirmar que, para efeito de fundos de investimento, nomeadamente o que aqui está em análise, o valor de 250€ de dia 8-9-2014 valeria até às 12:00 do dia 9-9-2014.

Isto pode ser importante para quem acredita que determinado fundo já deu o que tinha a dar e por meia dúzia de dias ainda pode ir acompanhando a bolsa, se começar a descer temos até à hora do cuttof para agir sem nos prejudicarmos.

[Cardoso24 587]

Se for recorrente estarem todos a verde nos mesmo momentos, é sim motivo de preocupação. Significa que a carteira é de sentido unico.

Se é para ser de sentido unico, que se faça all in num unico fundo/etf, vai parar ao mesmo.

Agora fiquei baralhado...

Qual é o propósito de uma carteira? Então se eu tiver fundos de obrigações no verde, fundos de acções globais ou de certos sectores que já sobem à anos consecutivos (saúde, indústria, por exemplo) que mal é que tem a carteira estar toda no verde?

É claro que não vai parar ao mesmo, mas se alguém está preocupado por ter uma carteira toda no verde?! Alguém ainda me vai ter de explicar porque é que fundos de obrigações + fundos de acções tem de estar negativos na mesma altura..., se alguém estiver preocupado mais vale investir num etf do s&p que vai obter uma performance bem melhor!

[daniel__ 109]

Agora fiquei baralhado...

Qual é o propósito de uma carteira? Então se eu tiver fundos de obrigações no verde, fundos de acções globais ou de certos sectores que já sobem à anos consecutivos (saúde, indústria, por exemplo) que mal é que tem a carteira estar toda no verde?

É claro que não vai parar ao mesmo, mas se alguém está preocupado por ter uma carteira toda no verde?! Alguém ainda me vai ter de explicar porque é que fundos de obrigações + fundos de acções tem de estar negativos na mesma altura..., se alguém estiver preocupado mais vale investir num etf do s&p que vai obter uma performance bem melhor!

No longo medio/longo prazo o objectivo da carteira é estar no verde. No entanto se nos mesmos periodo pontuais todos os fundos da carteira estao a valorizar da mesma forma, ou seguindo o mesmo rumo, significa que a carteira está toda muito correlacionada, e não corta nas perdas. Ou seja tem um desvio padrão mais elevado do que o necessário. Logo menos retornos compostos.

E se é para estar muito correlacionada, um fundo global ou etf, faz o mesmo. Não faz sentido nenhum ter por exemplo 4 fundos, que tem correlacçoes de 0.9x entre eles.