ETFs (Exchange-Traded Funds)

[rui_marreiros 380]

há 8 horas, MachineD disse:

Correto. Mas a correlação é a mesma. Preço do ouro sobe, valor das empresas que mineram sobe também

Já agora deixo aqui a minha carteira para quem quiser estar interessado. Aceito comentários e sugestões!

 

5.00%    Bonds    IE00B3VWN393    CBU7    iShares USD Treasury Bond 3-7yr UCITS ETF (Acc)
15.00%    Bonds    IE00B1FZSC47    TIPS    iShares USD TIPS UCITS ETF USD (Acc)
5.00%    Commodity    IE00B4WPHX27    COMF    L&G Longer Dated All Commodities UCITS ETF
10.00%    Gold    IE00B3CNHG25    AUCO    L&G Gold Mining UCITS ETF
7.50%    SP500    IE00B5BMR087    CSPX    iShares Core S&P 500 UCITS ETF (Acc)    
10.00%    Europe    IE00B4K48X80    IMAE     iShares MSCI Europe UCITS ETF    
15.00%    Small-cap    IE00B3VWM098    SXRG    iShares MSCI USA Small Cap UCITS ETF (Acc)    
10.00%    REIT    LU1437018838    EPRU    Amundi ETF FTSE EPRA NAREIT Global UCITS ETF DR    
10.00%    Pacific    IE00B52MJY50    CPXJ    iShares Core MSCI Pacific ex Japan UCITS ETF (Acc)    
12.50%    Emerging    IE00B4L5YC18    IEMA     iShares MSCI Emerging Markets UCITS ETF    
 

Tive de fazer alterações à carteira inicial US mode pois fui afetado como muitos outros pelo PRIIPS...

Objectivo é de ter fundos de acumulação sediados na Euronext amesterdam (pela questão dos custos na Degiro), apenas um deles é na XETRA, o de Small-Caps. O SP500 não estava incluido e tinha mais Ouro e Comms mas preferi ter mais risco. 

Olha as sugestões do Mouro, reduz o número de etf, porque existe muita correlação entre eles. O ouro é moda, se vires a 10 anos, não existe grande valorização, as obrigações e ações foram mais rentáveis, junta o ouro e as obrigações e aposta só num de obrigações. Reduz para no máximo 4 etfs, no mínimo 15%. Só se tiveres muito $$$. Depois  das sugestões dele, estudei os vários etf que pensava alinhar, tinha para ai uns 8, e acabei em 3 (um de obrigações, um de telecomunicações e outro de blue chips).

Por exemplo tens um etf pacific ex. japão e depois um emergents (vê se os dois não são a mesma coisa

No de ações escolhe os sectores que no futuro pensas serem mais rentáveis, e aposta ai, se estiveres enganado, com o passar do tempo corrigis, com um novo etf.

[MachineD 9]

 

há 1 hora, rui_marreiros disse:

Olha as sugestões do Mouro, reduz o número de etf, porque existe muita correlação entre eles. O ouro é moda, se vires a 10 anos, não existe grande valorização, as obrigações e ações foram mais rentáveis, junta o ouro e as obrigações e aposta só num de obrigações. Reduz para no máximo 4 etfs, no mínimo 15%. Só se tiveres muito $$$. Depois  das sugestões dele, estudei os vários etf que pensava alinhar, tinha para ai uns 8, e acabei em 3 (um de obrigações, um de telecomunicações e outro de blue chips).

Por exemplo tens um etf pacific ex. japão e depois um emergents (vê se os dois não são a mesma coisa

No de ações escolhe os sectores que no futuro pensas serem mais rentáveis, e aposta ai, se estiveres enganado, com o passar do tempo corrigis, com um novo etf.

Obrigado pelo comentário. Sim, já tem algum volume o portfolio, dai a diversificação (~150k).

Neste caso o ouro tem um historial de correlação média com obrigações ~0.4 e de não significância para os outros activos.

Verifica aqui:

 

No caso dos emergentes e da região pacifico, o CPXJ (MSCI pacific) apanha os países desenvolvidos na zona do Pacifico,  Austrália, Nova Zelandia, Singapura, HK. Entretanto o MSCI Emerging apanha os BRIC e mais alguns (+Mexico, Africa Sul, etc), ou seja países em crescimento.

Tipicamente invisto por zona do globo,  pois como alguns dos experts da coisa (e eu estou bastante longe de o ser) o afirmam, tirando cenários extremos tipicamente não acontece destruição de valor, o $ apenas é movimentado entre diferentes regiões.  

Infelizmente para portfolio backtesting europeus não conheço nenhuma ferramenta como o https://www.portfoliovisualizer.com, era excelente para facilmente conseguirmos comparar drawdowns,  racio de sharpe (o portfolio que ai coloquei tem um bastante alto >3). 

A minha carteira que ai coloquei teve este ano IRR: 25.46%, Return: 15.37%, Drawdown de 3.1%. Mas este ano também era dificil falhar...logo veremos os próximos anos. Quando sobe estamos relaxados quando cai é que aperta . Anyhow, concordo contigo caso o valor a investir fosse <10k. 

[Edge 127]

há 4 horas, pfcustodio disse:

Obrigado pela resposta.

Não sabia do MSCI em €. Fui procurar  e penso que  é este que referes: iShares MSCI World EUR Hedged UCITS ETF (Acc). Este acaba por ter um TER de 0.55% enquanto que o outro tem 0.2%. Paga-se o Hedged!

Sobre o PPR, vou seguir a tua sugestão.

Não, não é o Hedged.

Na degiro é o iShares Core MSCI World UCITS ETF  (IE00B4L5Y983).

Se procurares na pesquisa irão aparecer todas estas opções:

Se escolheres a bolsa de milão, amesterdão ou xetra, são cotados em Euros. (o segundo, terceiro e último)

E assim, não vais ter "despesas"  e risco extra nas compras e/ou vendas devido ao cambio.

 

[rui_marreiros 380]

há 1 hora, MachineD disse:

 

Obrigado pelo comentário. Sim, já tem algum volume o portfolio, dai a diversificação (~150k).

Neste caso o ouro tem um historial de correlação média com obrigações ~0.4 e de não significância para os outros activos.

Verifica aqui:

 

No caso dos emergentes e da região pacifico, o CPXJ (MSCI pacific) apanha os países desenvolvidos na zona do Pacifico,  Austrália, Nova Zelandia, Singapura, HK. Entretanto o MSCI Emerging apanha os BRIC e mais alguns (+Mexico, Africa Sul, etc), ou seja países em crescimento.

Tipicamente invisto por zona do globo,  pois como alguns dos experts da coisa (e eu estou bastante longe de o ser) o afirmam, tirando cenários extremos tipicamente não acontece destruição de valor, o $ apenas é movimentado entre diferentes regiões.  

Infelizmente para portfolio backtesting europeus não conheço nenhuma ferramenta como o https://www.portfoliovisualizer.com, era excelente para facilmente conseguirmos comparar drawdowns,  racio de sharpe (o portfolio que ai coloquei tem um bastante alto >3). 

A minha carteira que ai coloquei teve este ano IRR: 25.46%, Return: 15.37%, Drawdown de 3.1%. Mas este ano também era dificil falhar...logo veremos os próximos anos. Quando sobe estamos relaxados quando cai é que aperta . Anyhow, concordo contigo caso o valor a investir fosse <10k. 

ok, mas não vejo Utilities na tua carteira, por alguma razão? Pelo que li, em caso de queda é o que cai menos, e o futuro parece promissor com a chegada da eletrificação dos meios de transporte.

[MachineD 9]

Certamente. Neste caso julgo já estar exposto. Imagina, se uma utility se tornar um player regional será englobado num dos ETFs regionais. Repare, eu não quero bater o mercado, apenas quero surfar a onda. Julgo que o mesmo raciocinio poderia ser aplicado a Healthcare, IT, Logistics, etc. Imagino que seja possivel fazer um portfolio exposto as maiores areas desta forma.

[Perucao 3]

Olá Pessoal!

Sou novo no fórum e tenho lido bastante dos posts mais antigos, agradecendo desde já a partilha de informação que é bastante útil.

Iniciei os meus investimentos à cerca de 2 meses atrás sem conhecimento deste fórum pelo que fiz alguns investimentos através das poucas informações que encontrei na net e através de algumas sugestões que o meu gestor de conta deu (conforme já li aqui, nem sempre as melhores).

De momento o meu portefólio está distribuído da seguinte forma:

1. PPR: O PPR é o Alves Ribeiro PPR e está com um valor elevado devido ao valor de subscrição. Está com uma subscrição mensal de 50€ que irei manter. O objectivo é aumentar o investimento nos restantes pontos de forma a reduzir a percentagem do investimento no PPR.

2. Fundos de Investimento (FI): Nos fundos de investimento segui os conselhos do meu gestor de conta e de algumas informações que vi na net e acabei por investir em dois FI da CaixaGest: Ações de Líderes Globais e Ações EUA. Investi nestes dois FI devido à isenção de custos de subscrição e de resgate, caso tenha o investimento por um período superior a 365 dias. Verifiquei também que o retorno tem sido elevado pelo que na altura me pareceu um bom investimento: rentabilidade de 10,29% no primeiro e 12,84% no segundo (5 anos anualizado).

3. ETF: Continuei a pesquisar sobre investimentos e descobri os ETF's. Nesta parte socorri-me da Deco investe e investi nos ETF's recomendados por eles. Neste caso tenho dois etf's associados ao mesmo índice: Vanguard S&P 500 e Lyxor S&P 500. Através da DECO investi no banco carregosa (cobra uma comissão fixa de 5€ na compra e 5€ na venda) mas já verifiquei que estes dois são grátis na degiro que descobri através deste fórum pelo que podia ter poupado na comissão.

4. Mintos: Como não percebia muito sobre FI e ETF's acabei por alocar maior parte do portefólio na mintos, que me pareceu um bocadinho menos arriscado. Apenas invisto em loans com buyback guarantee e rating elevado.

5. Cash: Esta percentagem em cash é aquela que me permite "sobreviver" durante 6 meses caso alguma coisa corra mal pelo que pretendo manter este valor. O dinheiro que conseguir poupar nos próximos meses vai ser para investir, sendo que esta % diminui.

O meu objectivo neste momento é alocar mais investimento nos FI e ETF's de forma a reduzir as % de cash e % na mintos e criar uma carteira mais equilibrada.

Pedia por isso por favor comentários relativamente à minha carteira e sugestões de quais FI's ou ETF's juntavam de forma a diversificar este portefólio.

Caso alguém conheça, pedia também por favor sugestões de leitura sobre ETF's de forma a ter mais conhecimento deste produtos. Já andei à procura mas não existem muitos livros sobre este tema.

Desde já o meu muito obrigado.

[Smaug 53]

A 16/04/2019 às 23:23, Mouro Emprestado disse:

 

 

há 1 hora, Perucao disse:

. Nesta parte socorri-me da Deco investe e investi nos ETF's recomendados por eles. Neste caso tenho dois etf's associados ao mesmo índice: Vanguard S&P 500 e Lyxor S&P 500. Através da DECO

Na minha opinião apenas precisas de um. Qual é a razão para pagares comissão de compra da mesma coisa 2x?

Aliás, eu no teu lugar repensava também a existência do fundo de ações USA da caixa. Tens 3 instrumentos a investir no mesmo. 

Só estás a dar dinheiro em comissões. 

 

[msoares101 0]

Olá a todos

Após leitura deste tópico e livros cheguei à seguinte carteira que penso que se adequa ao meu perfil de risco e ao que pretendo para o futuro. A intenção era manter o fundo cerca de 20 anos alocando mensalmente algumas centenas de euros para investimento neste portfolio.

45% IE00B4L5Y983 - iShares Core MSCI World UCITS ETF USD (Acc) (STOCKS)

15% LU1437018838 - Amundi ETF FTSE EPRA NAREIT Global UCITS ETF DR (REIT)

40% LU1287023003 - Lyxor EuroMTS 5-7Y Investment Grade (DR) UCITS ETF C-EUR (BONDS)

Aceito qualquer sugestão que achem adequada. Tenho algumas dúvidas se deva alocar 15% a REIT ou talvez reduzir para 10% e subir as accões mundiais. Não sei se poderá ser significativamente relevante a longo prazo.

Editado 21 de Agosto de 2019 por msoares101

[Perucao 3]

há 17 horas, Smaug disse:

 

Na minha opinião apenas precisas de um. Qual é a razão para pagares comissão de compra da mesma coisa 2x?

Aliás, eu no teu lugar repensava também a existência do fundo de ações USA da caixa. Tens 3 instrumentos a investir no mesmo. 

Só estás a dar dinheiro em comissões. 

 

Olá Smaug, Obrigado.

Realmente nem me apercebi mas sim, tenho 3 instrumentos a investir no mesmo.

Penso que vou deixar apenas o Vanguard s&p 500 e procurar outros dois etfs para distribuir o restante montante.

[Smaug 53]

Vê se fiscalmente esse será o melhor para ti. 

Esse da Vanguard distribui dividendos que o António Costa e companhia têm o gosto de taxar a 28%. Não será melhor um que acumule os dividendos? A longo prazo pode fazer muita diferença. 

Não sei se o da Lyxor é de distribuição ou de acumulação... 

Outra coisa, dizem os entendidos que os etf de replicação física do índice são menos arriscados. Esse lyxor não é de replicação por swaps ou outra coisa semelhante? Já consideraste por exemplo o cspx também por 5 euros no carregosa? É de acumulação de dividendos e de replicação física.. 

É só uma sugestão, claro. 

[Perucao 3]

há 23 minutos, Smaug disse:

Vê se fiscalmente esse será o melhor para ti. 

Esse da Vanguard distribui dividendos que o António Costa e companhia têm o gosto de taxar a 28%. Não será melhor um que acumule os dividendos? A longo prazo pode fazer muita diferença. 

Não sei se o da Lyxor é de distribuição ou de acumulação... 

Outra coisa, dizem os entendidos que os etf de replicação física do índice são menos arriscados. Esse lyxor não é de replicação por swaps ou outra coisa semelhante? Já consideraste por exemplo o cspx também por 5 euros no carregosa? É de acumulação de dividendos e de replicação física.. 

É só uma sugestão, claro. 

São ambos de distribuição, o Lyxor é de replicação fisica e esta questão dos dividendos é algo que estava a analisar.

Na altura não estava muito preocupado em pagar os 28% e receber o dividendo mas agora que recebi dos dois etf's e li o forum percebi que é mau. Alem da taxa de 28% (que é logo retirada pelo carregosa) o dividendo é pago em $ e por isso pago uma taxa de conversão.

Esse da ishares, parece-me uma opção bastante interessante. é de acumulação e a taxa é a mesma dado que é da bolsa holandesa.

Vou vender os dois que tenho agora (o Vanguard e Lyxor S&P 500) e adquirir estes dois:

iShares Core S&P 500 UCITS ETF USD (Acc) (EUR) | CSPX

iShares MSCI Europe UCITS ETF EUR (Acc) (Eur) |  IMAE

Desta forma já diversifico os ETFS na carregosa e fico com um nos USA e outro da Europa.

Relativamente aos da cgd, vou repensar na estratégia também.

Obrigado Smaug!

 

[Smaug 53]

Pois, convém analisar se justifica manter os da CGD. Só se for por uma questão de diversificação e de manter alguma relação com o banco, embora isso valha o que vale... 

Há quem recomende uma estratégia ainda mais simples, que é comprar o iwda. É de replicação física, acumula dividendos e cobre todo o mundo desenvolvido com o peso ponderado de cada empresa no mercado global. 

E já agora, para pensar mais um pouco sobre a constituição do portfólio: o PPR do Invest já tem exposição à Europa, quer em ações quer em obrigações... 

Será que ter mais exposição noutro etf não é estar a sobrepor a Europa? Ainda por cima normalmente anda a reboque do que acontece nos EUA... 

Atenção, eu gosto de manter as coisas simples, não estou a recomendar nada, apenas a dar algumas ideias para reflectir. Às vezes queremos diversificar tanto que como dizem os americanos só estamos a  fazer diworsefication ?

Além de que ter menos instrumentos ajuda a rebalancear nos momentos em que é necessário. A não ser que o portfólio já seja gordo e o valor a investir frequentemente seja alto. Se estivermos a falar em valores médios ou moderados, quanto mais simples o portfólio, na minha opinião, melhor. 

 

[Perucao 3]

há 18 minutos, Smaug disse:

Pois, convém analisar se justifica manter os da CGD. Só se for por uma questão de diversificação e de manter alguma relação com o banco, embora isso valha o que vale... 

Há quem recomende uma estratégia ainda mais simples, que é comprar o iwda. É de replicação física, acumula dividendos e cobre todo o mundo desenvolvido com o peso ponderado de cada empresa no mercado global. 

E já agora, para pensar mais um pouco sobre a constituição do portfólio: o PPR do Invest já tem exposição à Europa, quer em ações quer em obrigações... 

Será que ter mais exposição noutro etf não é estar a sobrepor a Europa? Ainda por cima normalmente anda a reboque do que acontece nos EUA... 

Atenção, eu gosto de manter as coisas simples, não estou a recomendar nada, apenas a dar algumas ideias para reflectir. Às vezes queremos diversificar tanto que como dizem os americanos só estamos a  fazer diworsefication ?

Além de que ter menos instrumentos ajuda a rebalancear nos momentos em que é necessário. A não ser que o portfólio já seja gordo e o valor a investir frequentemente seja alto. Se estivermos a falar em valores médios ou moderados, quanto mais simples o portfólio, na minha opinião, melhor. 

 

Agradeço imenso as dicas!

Realmente tens razão, quanto mais simples for o portefólio melhor.

Esse IWDA também parece uma boa solução e na Degiro é grátis! Em vez de investir em dois apenas investir num com uma maior cobertura.

Nesse caso pode ser uma boa solução vender tudo o que tenho agora (carregosa e cgd) e comprar o IWDA (fica com USA e Europa e sem comissões) e investir noutro ETF de um mercado diferente (p.e. nos emergentes o IEMA). Dessa forma tenho menos ETFS e FI mas garanto a diversificação do portefólio com dois ETFS de mercados distintos.

Vou ler mais sobre estes etfs para analisar qual a melhor solução mas aproveitando as tuas dicas SMAUG, o que te parece melhor?

Editado 22 de Agosto de 2019 por Perucao

[Smaug 53]

Primeiro tens de saber durante quanto tempo pensas manter o investimento. 

Segundo, qual é o motivo que te leva a constituir o PPR? 

Terceiro, qual a frequência com que pretendes reforçar a carteira. 

Quarto, que percentagem de quedas achas que aguentas antes de te pores a vender tudo ?? 

Achas que consegues estar a perder por exemplo 30 por cento e continuar a investir? 

Tens algum valor de rendibilidade em mente? Claro que quanto mais melhor, mas ficas contente com 3, 5, 10 %? 

Não sei a composição do agregado familiar, mas tens seguro de saúde e acidentes pessoais que te permitam fazer face a uma situação inesperada sem teres que vender os investimentos? Normalmente as coisas más acontecem sempre em alturas más nos investimentos ?. É a vida a acontecer... 

Depois de pensares em tudo isto é que pensas em construir uma carteira de investimento... 

Os mercados emergentes e os etf de small cap são teoricamente mais rentáveis a loooongo prazo, mas a volatilidade... 

Só tu é que te conheces. E normalmente depois de investires há algum tempo vais descobrir que não te conhecias assim tão bem ?

[Perucao 3]

há 3 minutos, Smaug disse:

Primeiro tens de saber durante quanto tempo pensas manter o investimento. 

Segundo, qual é o motivo que te leva a constituir o PPR? 

Terceiro, qual a frequência com que pretendes reforçar a carteira. 

Quarto, que percentagem de quedas achas que aguentas antes de te pores a vender tudo ?? 

Achas que consegues estar a perder por exemplo 30 por cento e continuar a investir? 

Tens algum valor de rendibilidade em mente? Claro que quanto mais melhor, mas ficas contente com 3, 5, 10 %? 

Não sei a composição do agregado familiar, mas tens seguro de saúde e acidentes pessoais que te permitam fazer face a uma situação inesperada sem teres que vender os investimentos? Normalmente as coisas más acontecem sempre em alturas más nos investimentos ?. É a vida a acontecer... 

Depois de pensares em tudo isto é que pensas em construir uma carteira de investimento... 

Os mercados emergentes e os etf de small cap são teoricamente mais rentáveis a loooongo prazo, mas a volatilidade... 

Só tu é que te conheces. E normalmente depois de investires há algum tempo vais descobrir que não te conhecias assim tão bem ?

1. O horizonte de investimento é 5-10 anos. No mínimo pretendo ter este dinheiro investido 5 anos.

2. O PPR foi por desconhecimento de outras coisas. Assim que se pensa investir toda a gente fala do PPR e por isso é que investi nele. Também é o plano para a reforma. Ter um rendimento extra a receber durante a reforma e que me obriga a ter o dinheiro investido até essa altura dai continuar a fazer os reforços mensais.

3. O reforço será mensal. uma parte do ordenado será para investir.

4. Tenho mesmo em mente o horizonte de 5 anos e consulto os investimentos o mínimo possível (para garantir que não fico alarmado ou alguma coisa). o objectivo é mesmo o tempo, ter investido 5 anos para garantir que a variação com a volatilidade dos mercados é menor.

4. Pois, como dizes quanto mais melhor mas estou a apontar para uma rendibilidade na ordem dos 10% no valor global dos investimento.

5. Para agora apenas tenho namorada. Tenho 44% do dinheiro que tenho está numa conta poupança. Este valor é o que me permite "sobreviver" durante 6-8 meses caso alguma coisa aconteça. P.S. estou neste momento também a estudar os seguros de saúde a ver qual é o melhor pelo que se tiveres alguma sugestão agradeço.

Vi também esses small caps e são bastante interessantes mas tb vi que a volatilidade é gigante. ??

Penso que vou manter o plano que indiquei ali em cima: investir no IWAD na degiro sem comissões e no IEMA.

Os small caps podem ficar para um futuro investimento num terceiro ETF.

Obrigadíssimo pelas dicas SMAUG!

 

[Smaug 53]

Acho que a ishares tem um etf de mercados emergentes com menos custos que esse. Vai ao site Justetf e pesquisa e compara custos e rentabilidade. Não sei é se é grátis na degiro. 

Quanto ao iwda não ficas mal servido, apenas estás a sobrepor a Europa com o investimento no ppr. 

Boa sorte para os teus investimentos e o importante é investir sempre, nem que os resultados sejam inferiores ao esperado/sonhado. Pelo menos ganhas disciplina e em princípio tens mais retorno do que em depósitos. 

E continua a estudar e a ler. E conhece te a ti próprio. 

 

 

[Perucao 3]

Muito obrigado Smaug!

[Ribinhas 0]

Alguém sabe se euronext paris + euronext Amsterdão contam como duas ligações na Degiro (ou seja, se pagam 2x os 2,5€)?

Pergunto porque tenho estado a olhar para os muito falados ETFs aqui no forum (iShares Core MSCI World UCITS ETF & Lyxor EuroMTS 5-7Y Investment Grade (DR) UCITS ETF - Acc), ambos estão via Degiro na bolsa de Milão mas os grátis da Degiro são os da Euronext Amesterdão e Euronext paris, um em cada... Para além disso, o Lyxor na de Paris tem muito menos volume de troca do que na de Milão, o que também estou a achar esquisito...

 

Abraço !

Editado 22 de Agosto de 2019 por Ribinhas
mais detalhe

[Visitante sinbad]

há 1 hora, Perucao disse:

4. Pois, como dizes quanto mais melhor mas estou a apontar para uma rendibilidade na ordem dos 10% no valor global dos investimento.

Não contes com 10% num portfólio 60/40... Se tivermos 5% já é bom.

Não incluas expetativas de rendibilidade muito altas nos teus planos nem te coloques numa situação em que necessites delas.

Abraço

[CountingCents 79]

Aconselho ainda o SPPW.

 

É muito semelhante ao IWDA mas tem uma TER mais baixa, até foi neste post que o descobri e realmente é uma boa compra, principalmente para quem tenciona investir valores relativamente grandes esporadicamente.

 

Relativamente ao Fundo de Emergência, tu define-lo como Cash no teu portefolio, tem só o cuidado de olhares para esse dinheiro mesmo como fundo de emergência e não para investimentos (de risco, não falo de algo de capital garantido, isso é uma ótima aposta claro).

 

Tens um ETF de emergentes melhor que esse, é o EMIM, IE00BKM4GZ66.

 

Boa sorte!

[Perucao 3]

há 19 horas, Visitante sinbad disse:

Não contes com 10% num portfólio 60/40... Se tivermos 5% já é bom.

Não incluas expetativas de rendibilidade muito altas nos teus planos nem te coloques numa situação em que necessites delas.

Abraço

Pois, depois de ler este fórum já percebi que 10% é muito optimista. Mas o meu objectivo é que renda mais do que parado no banco por isso qualquer coisa acima de 0.005% já é bom. Quanto mais melhor.

 

há 13 horas, CountingCents disse:

Aconselho ainda o SPPW.

 

É muito semelhante ao IWDA mas tem uma TER mais baixa, até foi neste post que o descobri e realmente é uma boa compra, principalmente para quem tenciona investir valores relativamente grandes esporadicamente.

 

Relativamente ao Fundo de Emergência, tu define-lo como Cash no teu portefolio, tem só o cuidado de olhares para esse dinheiro mesmo como fundo de emergência e não para investimentos (de risco, não falo de algo de capital garantido, isso é uma ótima aposta claro).

 

Tens um ETF de emergentes melhor que esse, é o EMIM, IE00BKM4GZ66.

 

Boa sorte!

Obrigado Counting Cents!

Relativamente ao fundo de emergência, dei-lhe o nome de cash apenas para ser mais fácil mas é dinheiro que está parado numa conta poupança e não tem qualquer tipo de despesa associado. Esse dinheiro é mesmo para ficar parado até existir a urgência. De resto para despesas mensais, pagamentos etc. sai tudo da conta à ordem logo o Fundo não vai ser mexido.

Relativamente aos ETF's, segui o conselho do @Smauge fui ver o justetf para comparaR os diversos fundos da ishares para mercados emergentes.

Curiosamente dei com esse que tem uma ter muito mais baixa (EMIM=0,18% e IEMA=0,68%), uma diferença de 0,5%. Acabei por investir no EMIM.

Relativamente ao SPPW obrigado pela dica, não o conhecia. Pelo que li replica a mesma coisa que o IWDA mas é bastante recente (fevereiro de 2019). A diferença da ter é de 0,08%. Outra diferença é que o IWDA é grátis na DEGIRO enquanto que o SPPW não.

Vou comparar melhor os dois fundos e ver qual me compensa mais.

Muito obrigado pelas dicas.

[Visitante Liz]

A 19/08/2019 às 07:51, Edge disse:

Concordo com o @Mouro Emprestado.

60/40 é uma boa carteira. Mas consideras ter o MSCI em dólares?

Esse ETF existe em euros e em dólares e, na minha opinião, para nós portugueses é melhor usar em euros para evitar os custos com as transações cambiais.

Eu investiria inicialmente apenas nos ETF’s e só depois, nos reforços, faria a divisão.

Ou seja, na minha opinião, investiria inicialmente os tais 10.000€ no portfólio 60/40.

Depois, aquando do primeiro reforço (digamos após 1 ano) abriria o PPR com esse valor (falas dos 1200€) ou mais baixo.

E a partir do segundo ano, os tais reforços anuais de 1200€ iriam reforçar a carteira de ETF’s.

Isto considerando que os 1200€/ano que falaste são exclusivamente para reforçar esta carteira.

Caso este valor seja para fazer os reforços também do PPR, faria uma divisão do género 80/20 - 80% para os ETF e 20% para o PPR.

Quanto à periocidade dos reforços, concordo em ser anual para esses valores. 

 

Uma questão: cheguei a contactar o invest para este ppr e disseram que, para isso, tinha de abrir conta e ter lá 5000€... ?

[cibernauta 13]

ainda nao estou convencido que ETF's de acumulação são melhores que de distribuição. A logica entendo, mas depois a comparação dos ETF's deixa-me na duvida. Alguem me consegue ajudar ?

Ora vejam, como é que sendo os dois iguais, o de acc rende menos que o de dist ?

UK: Aqui o de DIST ganha sempre ao de ACC:

 

USA: aqui a diferença é quase nula e as vezes o ACC até ganha menos que o DIST.

 

 

[Mouro Emprestado 639]

há 3 horas, cibernauta disse:

ainda nao estou convencido que ETF's de acumulação são melhores que de distribuição. A logica entendo, mas depois a comparação dos ETF's deixa-me na duvida. Alguem me consegue ajudar ?

Ora vejam, como é que sendo os dois iguais, o de acc rende menos que o de dist ?

UK: Aqui o de DIST ganha sempre ao de ACC:

 

USA: aqui a diferença é quase nula e as vezes o ACC até ganha menos que o DIST.

 

 

 

Esses ganhos é considerando os dividendos brutos, sem tributação.

Podes comparar nos gráficos com e sem dividendos, verás que sem dividendos as versões INC têm menor rentabilidade (a qual respeita à dividend yeld).

[Les Paul 29]

A 22/08/2019 às 14:29, Ribinhas disse:

Alguém sabe se euronext paris + euronext Amsterdão contam como duas ligações na Degiro (ou seja, se pagam 2x os 2,5€)?

Pergunto porque tenho estado a olhar para os muito falados ETFs aqui no forum (iShares Core MSCI World UCITS ETF & Lyxor EuroMTS 5-7Y Investment Grade (DR) UCITS ETF - Acc), ambos estão via Degiro na bolsa de Milão mas os grátis da Degiro são os da Euronext Amesterdão e Euronext paris, um em cada... Para além disso, o Lyxor na de Paris tem muito menos volume de troca do que na de Milão, o que também estou a achar esquisito...

 

Abraço !

Olá,

Sim posso-te confirmar que contam como duas bolsas para os custos de conectividade. Nesse caso eu apostaria nos ETFs grátis da Degiro uma vez que € 2,00 + 0,038% é quando pagas por transação para esses ETFs na bolsa de Milão, por isso penso que compensa o custo de conexão de 2 bolsas. Por curiosidade onde viste essa informação do volume?