ETFs (Exchange-Traded Funds)

[Edge 127]

há 8 horas, Mouro Emprestado disse:

É a parte complicada dos ETFs vs os fundos de investimento (quem nos dera ter acesso a Index Funds, sem comissões e que acumulassem dividendos ? )

Isso é que era!!! Mas como vivemos aqui neste cantinho do mundo, meio esquecidos, acho que ainda vai demorar uns tempos até termos uma boa oferta dessas!!! ?

[Francisco Martins 549]

Boa noite!

Estava a passear pelo JustETF e a considerar diversificar o portfolio com um ETF ligado ao ouro e deparei-me com este:

EUWAX Gold ISIN DE000EWG0LD1, WKN EWG0LD

https://www.justetf.com/de-en/find-etf.html?query=DE000EWG0LD1

Tem uma taxa TER 0% e replica fisicamente em ouro, podendo até ser trocado nessa forma mediante condições.

Existe alguma diferença, para além da dimensão e da moeda (um em EUR e outro em USD), em relação a este?

iShares Physical Gold ETC ISIN IE00B4ND3602, WKN A1KWPQ

que tem uma TER de 0,25%.

 

Editado 2 de Julho de 2019 por Urso_Pardo

[Mouro Emprestado 639]

há 10 horas, Urso_Pardo disse:

Boa noite!

Estava a passear pelo JustETF e a considerar diversificar o portfolio com um ETF ligado ao ouro e deparei-me com este:

EUWAX Gold ISIN DE000EWG0LD1, WKN EWG0LD

https://www.justetf.com/de-en/find-etf.html?query=DE000EWG0LD1

Tem uma taxa TER 0% e replica fisicamente em ouro, podendo até ser trocado nessa forma mediante condições.

Existe alguma diferença, para além da dimensão e da moeda (um em EUR e outro em USD), em relação a este?

iShares Physical Gold ETC ISIN IE00B4ND3602, WKN A1KWPQ

que tem uma TER de 0,25%.

 

Creio que não consegues comprar nem um nem outro em Portugal, por causa das regras da treta da UE que entraram em vigor em 2018 (mas posso estar errado).

Para todos os efeitos, se bem me lembro os spreads no EUWAX são estupidamente altos. Para além de que o histórico não é melhor que aquele do ishares.

[Francisco Martins 549]

Bom dia Mouro Emprestado,

Confere, não é possível comprar devido a essas regras...devia ter visto isso primeiro que tudo. Bem, de volta aos "ões", acções e obrigações.

[Mouro Emprestado 639]

Acho que podes comprar um ETF de Ouro no Big (sem hedge cambial).

A alternativa é a Degiro, onde tens pelo menos um ETF de Ouro sem hedge cambial (CH0106027193 .... não não distribui dividendos, não obstante o seu nome!).

Para veres esse ETF no justetf.com, escolhe a Suiça

[SliPeR 1]

Olá,

tenho conta no Invest e pretendo investir num ETF de acções mundial, tipo o IWDA. Pela disponibilidade no banco Invest, a alternativa que me parece melhor é o

db x-trackers MSCI World Index UCITS DR 1C (XDWD)

Há alguma diferença entre esse e o IWDA?

iShares Core MSCI World UCITS (IWDA)

 

Por curiosidade agora fui ver como se estavam a portar hoje, e um está a descer e outro a subir (nada muito substancial). É normal existirem estas pequenas diferenças?

 

Obrigado

[Francisco Martins 549]

2 hours ago, Mouro Emprestado said:

Acho que podes comprar um ETF de Ouro no Big (sem hedge cambial).

A alternativa é a Degiro, onde tens pelo menos um ETF de Ouro sem hedge cambial (CH0106027193 .... não não distribui dividendos, não obstante o seu nome!).

Para veres esse ETF no justetf.com, escolhe a Suiça

Boa tarde!

Obrigado pelas informações, não tinha conhecimento desse ETF na DeGiro, bem apanhado! O que motivou estar com ideias de colocar algo num ETF desta natureza era a TER ser nula, naquela optica conhecida de protecção para situações muito especificas do mercado e diminuição da correlação com o que já tenho em carteira.

[Francisco Martins 549]

37 minutes ago, SliPeR said:

Olá,

tenho conta no Invest e pretendo investir num ETF de acções mundial, tipo o IWDA. Pela disponibilidade no banco Invest, a alternativa que me parece melhor é o

db x-trackers MSCI World Index UCITS DR 1C (XDWD)

Há alguma diferença entre esse e o IWDA?

iShares Core MSCI World UCITS (IWDA)

 

Por curiosidade agora fui ver como se estavam a portar hoje, e um está a descer e outro a subir (nada muito substancial). É normal existirem estas pequenas diferenças?

 

Obrigado

Tamanho, volume e numero de transações diárias. É possível que essas pequenas diferenças sejam introduzidas pela negociação e spreads que cada um tem em bolsa.

A TER do XDWD é mais baixa 0,01%, fora isso seguem o mesmo índice, da mesma forma e com empréstimo a outras instituições.

Na DeGiro o IWDA tem direito a uma transação mensal sem custos (aplicável também em transações seguintes acima de 1000€ na mesma direcção). Desconheço as condições que o Invest oferece a cada um destes ETF.

[SliPeR 1]

49 minutes ago, Urso_Pardo said:

Tamanho, volume e numero de transações diárias. É possível que essas pequenas diferenças sejam introduzidas pela negociação e spreads que cada um tem em bolsa.

A TER do XDWD é mais baixa 0,01%, fora isso seguem o mesmo índice, da mesma forma e com empréstimo a outras instituições.

Na DeGiro o IWDA tem direito a uma transação mensal sem custos (aplicável também em transações seguintes acima de 1000€ na mesma direcção). Desconheço as condições que o Invest oferece a cada um destes ETF.

Obrigado pela resposta.

 

O IWDA não existe no Invest, existem estes:

ISHARES MSCI WORLD SMALL CAP UCITS ETF
ISHARES EDGE MSCI WORLD QUALITY FACTOR
ISHARES MSCI WORLD MINIMUM VOLATILITY UC   No Invest fica um pouco mais caro... tem uma TER de 0.19%, e cada transação (compra/venda) custa 0.15% (minimo 12.5€). Como tenciono seguir uma estratégia mais passiva, buy and hold, com rebalanceamento anual, acho que prefiro manter-me numa instituição que já conheço e acarretar esses € extra.

[Mouro Emprestado 639]

há 15 minutos, SliPeR disse:

Obrigado pela resposta.

 

O IWDA não existe no Invest, existem estes:

ISHARES MSCI WORLD SMALL CAP UCITS ETF
ISHARES EDGE MSCI WORLD QUALITY FACTOR
ISHARES MSCI WORLD MINIMUM VOLATILITY UC   No Invest fica um pouco mais caro... tem uma TER de 0.19%, e cada transação (compra/venda) custa 0.15% (minimo 12.5€). Como tenciono seguir uma estratégia mais passiva, buy and hold, com rebalanceamento anual, acho que prefiro manter-me numa instituição que já conheço e acarretar esses € extra.

Atenção que esses ETFs seguem índices diferentes do MSCI World genérico, por isso terão uma performance diferente (não muito).

 

 

 

 

 

[SliPeR 1]

1 minute ago, Mouro Emprestado said:

Atenção que esses ETFs seguem índices diferentes do MSCI World genérico, por isso terão uma performance diferente (não muito).

Exacto. Daí estar inclinado para o X-trackers World Index (XDWD).

[Patrone 6]

A 01/07/2019 às 01:13, CountingCents disse:

Existem ambos na Degiro, mas o Xtrackers pelo que percebi não existe na bolsa de Amesterdão, o que me levaria a pagar ainda mais 2.5€ por ano por investir em bolsas diferentes.

Portanto agora tenho que conseguir fazer as contas todas entre Comissões de compra, TER maior, comissões de bolsa e os vários ETFs que tenho se valem a pena mudar de bolsa... que confusão ehehe, onde me fui meter!

Conforme disse o Edge eu também acho muito mais importante considerar um TER sempre mais baixo do que dar muita importância às comissões de compra e de bolsa, especialmente no caso da degiro. O TER será permanente e sempre sobre o património total. A menos que a estratégia passe por investir em montes de bolsas e muito frequentemente com montantes pequenos (que é o oposto do que se defende aqui) as restantes comissões não me parecem sequer relevantes. (No caso da degiro)

[sinbad 124]

Neste link https://tlim.pt/boletim/fundos/ do David Almas têm um simulador de comissões que pode ser útil.

[Mouro Emprestado 639]

há 1 hora, sinbad disse:

Neste link https://tlim.pt/boletim/fundos/ do David Almas têm um simulador de comissões que pode ser útil.

Agora o David Almas escreve aí. Boa!

[Armando Santos 0]

Bom noite,

Alguém me pode explicar como é o funciona dos ETF de obrigações?

Por exemplo o ETF Lyxor EuroMTS 5-7Y Investment Grade (DR), investe em obrigações de 5-7Y.

Quando as obrigações passam de 5Y para 4Y o ETF vende essas obrigações e compra novas com vencimento entre 5 e 7Y?

O cenário das taxas de juro na europa são de manter os níveis das taxas de juro ou até baixar mais. Mas num caso de subida das taxas de juros as obrigações do ETF não podem desvalorizar e este ter um rendimento negativo?

Editado 10 de Julho de 2019 por Armando Santos

[Francisco Martins 549]

Boa tarde,

Nesse caso especifico, a serie EuroMTS da Lyxor nas suas diferentes maturidades, o ETF faz a replicação fisica e o mais transparente/cegamente possivel de uma gama de indices FTSE que por sua vez têm regras bem definidas de investimento em obrigações no mercado MTS. Esse indice faz rebalanceamentos mensais com base nos anos de maturidade e rendibilidade das aplicações que detém em carteira e condições de elegibilidade das obrigações existentes no mercado nessa data. Neste caso são elegíveis apenas as de taxa fixa, pode encontrar as restantes condições e outros detalhes se procurar por "FTSE MTS Eurozone Government Bond Investment Grade".

[Fernandez 5]

Boas.

 

Se tivessem 2k para investir, investiam em 2 ETF´s (um de acções e outro de obrigações), ou investiam apenas em um?

 

Obrigado.

[5coroas 1402]

há 10 minutos, Fernandez disse:

Boas.

 

Se tivessem 2k para investir, investiam em 2 ETF´s (um de acções e outro de obrigações), ou investiam apenas em um?

 

Obrigado.

Qual é a tua idade? É um investimento para quantos anos?

[Fernandez 5]

há 6 minutos, 5coroas disse:

Qual é a tua idade? É um investimento para quantos anos?

36.

 

Este será o meu primeiro eft e será para longo prazo (se possível até à reforma) e para reforçar quando possível. Eventualmente poderei depois investir em novos eft´s para diversificar.

Editado 12 de Julho de 2019 por Fernandez

[mkr 37]

9 minutes ago, Fernandez said:

36.

 

Este será o meu primeiro eft e será para longo prazo (se possível até à reforma) e para reforçar quando possível. Eventualmente poderei depois investir em novos eft´s para diversificar.

A resposta standard: iShares Core MSCI World UCITS ETF USD (Acc) (EUR) | IWDA (IE00B4L5Y983)

Se usares Degiro, este ETF não tem comissão de compra uma vez por mês .

Editado 12 de Julho de 2019 por mkr

[Fernandez 5]

há 51 minutos, mkr disse:

A resposta standard: iShares Core MSCI World UCITS ETF USD (Acc) (EUR) | IWDA (IE00B4L5Y983)

Se usares Degiro, este ETF não tem comissão de compra uma vez por mês .

Então, aconselhas começar com apenas um neste momento?

[mkr 37]

5 minutes ago, Fernandez said:

Então, aconselhas começar com apenas um neste momento?

Sim, não vejo neste momento vantagem em mais do que o IWDA (tendo em conta o montante de 2k). Desde que estejas ciente do risco de investir em ETFs.

[5coroas 1402]

há 20 minutos, mkr disse:

Sim, não vejo neste momento vantagem em mais do que o IWDA (tendo em conta o montante de 2k). Desde que estejas ciente do risco de investir em ETFs.

Concordo

[Mouro Emprestado 639]

há 57 minutos, mkr disse:

Sim, não vejo neste momento vantagem em mais do que o IWDA (tendo em conta o montante de 2k). Desde que estejas ciente do risco de investir em ETFs.

Diria que o risco decorre de ter uma carteira de investimento exclusivamente alocada a acções (drawdowns de 50% em 2000-2002 e 2007-2009, ou então de 20% no 4.º trimestre de 2018).

Isso ser um ETF, um fundo index ou um fundo activo acaba por ser irrelevante.

[Fernandez 5]

há 10 minutos, Mouro Emprestado disse:

Diria que o risco decorre de ter uma carteira de investimento exclusivamente alocada a acções (drawdowns de 50% em 2000-2002 e 2007-2009, ou então de 20% no 4.º trimestre de 2018).

Isso ser um ETF, um fundo index ou um fundo activo acaba por ser irrelevante.

Percebo o que dizes, no entanto, se o futuro próximo o permitir, deverei investir noutros eft´s para diversificar. Mas achas que este primeiro eft deverá ser mais abrangente?

Editado 12 de Julho de 2019 por Fernandez